Pazartesi günü açıklanan enflasyon verilerinin fiyat artışının değişmediğini göstermesinin ardından Kanada doları, çoğu önemli para birimi karşısında genel olarak istikrarlı bir seyir izledi.

Kanada'da enflasyon geçen ay sabit kaldı, çekirdek enflasyon ölçümlerinde ise genel bir yavaşlama kaydedildi; bunun nedeni, hızlı tüketim gıdaları ve bazı malların fiyatlarındaki artışın, hizmet fiyatlarındaki daha yavaş büyüme ile dengelenmesiydi.

Kanada İstatistik Kurumu'nun Pazartesi günü açıkladığı verilere göre, manşet enflasyon Kasım ayında yıllık bazda %2,2 arttı; bu oran Ekim ayındaki artışla aynı seviyede kaldı ve Bloomberg'in ekonomistler arasında yaptığı anketteki %2,3'lük ortalama tahminin altında gerçekleşti.

Aylık bazda tüketici fiyat endeksi, beklentiler doğrultusunda %0,1 oranında arttı.

Verilerin açıklanmasının ardından devlet tahvilleri yükselişe geçti ve gösterge niteliğindeki iki yıllık devlet tahvili getirisi Ottawa saatiyle 09:48'de %2,57'ye düştü. Aynı zamanda, Kanada doları (loonie) ABD doları karşısındaki önceki kazanımlarını kısmen geri verdi.

Kanada Merkez Bankası'nın tercih ettiği çekirdek enflasyon ölçütleri (medyan ve düzeltilmiş enflasyon olarak bilinir) yıllık bazda %3,0'dan %2,8'e geriledi. Üç aylık hareketli ortalama bazında ise bu ölçütler Ekim ayındaki %2,6'dan %2,3'e düştü.

Merkez bankası son zamanlarda bu özel göstergelere daha az önem vermeye başladı ve daha geniş bir yelpazedeki ölçümlerin, temel enflasyonun %2,5 civarında seyrettiğini gösterdiğini belirtti.

Citi'de ekonomist olan Veronica Clark, BNN Bloomberg Televizyonuna verdiği demeçte, "çekirdek enflasyonun yavaşladığına dair bazı cesaret verici işaretler var" derken, kira maliyetlerinin hala "bir dereceye kadar yapışkanlık" gösterdiğini de sözlerine ekledi.

Genel olarak, Kasım ayında temel fiyat baskıları hafifledi veya istikrar kazandı. Gıda ve enerji hariç tutulduğunda, fiyatlar yıllık bazda %2,4 arttı; bu oran Ekim ayındaki %2,7'lik artıştan daha düşük. Benzin hariç enflasyon üçüncü ay üst üste %2,6 artarken, merkez bankasının daha önceki çekirdek enflasyon ölçütü olan (sekiz değişken bileşen ve dolaylı vergiler hariç) TÜFE %2,9 seviyesinde sabit kaldı.

Buna rağmen, enflasyon baskıları genişledi ve yıllık enflasyonun %3'ün üzerinde seyrettiği mal ve hizmetlerin payı, daha önce %34 iken, TÜFE sepetinde yaklaşık %42'ye yükseldi.

Genel olarak, rapor, bazı çekirdek enflasyon ölçütleri %3'e yakın seyrederken bile, manşet enflasyonun merkez bankasının %2'lik hedefine doğru ilerlemeye devam ettiğini gösteriyor. Kanada Merkez Bankası'nın, ABD gümrük vergilerinin kilit sektörler üzerindeki etkisinin iş yatırımlarını ve tüketici harcamalarını olumsuz etkilemesi nedeniyle Kanada ekonomisinde durgunluğun devam ettiği görüşü göz önüne alındığında, çekirdek enflasyondaki bu uzun süreli baskılardan endişe duyması olası değil.

Merkez bankası geçen hafta politika faizini %2,25'te sabit tuttu ve borçlanma maliyetlerinin enflasyonu kontrol altında tutarken büyümeyi desteklemek için "yaklaşık olarak doğru seviyede" olduğunu yineledi. Başkan Tiff Macklem, herhangi bir politika değişikliği için yüksek bir eşik belirleyerek, bankanın ancak "görünümü önemli ölçüde değiştirecek" "yeni bir şok veya kanıt birikimi" durumunda harekete geçeceğini söyledi.

Politika yapıcılar, enflasyonun bir yıldan uzun süredir seyrettiği %2 seviyesine yakın kalmasını bekliyor.

Servus Credit Union'ın baş ekonomisti Charles St-Arnaud, bir e-postada, "çekirdek enflasyonun hâlâ yapışkan olduğuna dair bazı işaretler olduğunu, belirli ölçütlerdeki ivmenin yüksek kaldığını ve enflasyon baskılarının genişlediğini" belirtti. Ayrıca, "bugünkü raporda Kanada Merkez Bankası için acil endişe yaratacak veya kısa vadeli para politikasını etkileyecek hiçbir şey yok" diye ekledi.

Desjardins Securities'in genel müdürü ve makro strateji başkanı Royce Mendes, yatırımcılara gönderdiği bir notta, verilerin genel olarak "ılımlı fiyat baskılarına" işaret ettiğini belirtti. Politika yapıcıların, stagflasyonist bir ortamın ortaya çıkmadığı konusunda rahatlayabileceklerini ve büyüme ve enflasyona yönelik aşağı yönlü risklerin önümüzdeki aylarda daha önemli hale gelmesinin muhtemel olduğunu da sözlerine ekledi.

Mendes, ABD-Meksika-Kanada Anlaşması'nın geleceğine ilişkin devam eden belirsizliğin ekonomik aktiviteyi olumsuz etkilemesinin beklendiğini, mali teşvikin ise yılın ilerleyen dönemlerine kadar önemli bir rol oynamasının olası olmadığını belirtti.

Kasım ayında, seyahat ve konaklama fiyatlarındaki düşüş ve kira enflasyonundaki yavaşlama, genel enflasyonu aşağı çekti. Bu etkiler, kısmen daha yüksek market fiyatları ve benzin fiyatlarındaki daha küçük düşüşle dengelendi.

Seyahat fiyatlarındaki düşüş, kısmen Kasım 2024'te Toronto'da düzenlenen Taylor Swift konserlerinin ardından yaşanan baz etkisinden kaynaklanmıştır.

Kasım ayında gıda fiyatları %4,7 oranında artarak Aralık 2023'ten bu yana en büyük artışı kaydetti. Bu artışın temel nedenleri arasında taze meyve fiyatlarındaki yükseliş ve sığır eti ile kahve fiyatlarındaki sürekli yükseliş yer alıyor.

Fiyat artışı, başta New Brunswick olmak üzere beş eyalette hızlandı.

Bu rapor, Kanada Merkez Bankası'nın 28 Ocak'taki bir sonraki politika kararı öncesinde açıklanacak iki enflasyon verisinden ilki. Piyasa oyuncuları, merkez bankasının faiz oranlarını en az Ekim 2026'ya kadar değiştirmemesini ve bu tarihlerde bir faiz artırımının gerçekleşmesini bekliyor.

Döviz piyasalarında, Kanada doları GMT saatiyle 21:35 itibariyle ABD doları karşısında 0,7263 seviyesinde sabit kaldı.

Avustralya doları

Avustralya doları, GMT saatiyle 21:35'te ABD doları karşısında %0,2 değer kaybederek 0,664 dolara geriledi.

ABD doları

ABD dolar endeksi, 98,4 seviyesinde en yüksek ve 98,1 seviyesinde en düşük noktasına ulaştıktan sonra, TSİ 20:57 itibarıyla %0,1 düşüşle 98,3 seviyesine geriledi.

Yatırımcılar, ertelenen Ekim ayı verileri de dahil olmak üzere, Kasım ayına ait ABD tarım dışı istihdam verilerinin Salı günü açıklanmasını bekliyor.

Bu hafta içinde ABD tüketici enflasyonu verileri de açıklanacak ve bu verilerin Federal Reserve'in politika beklentilerini şekillendirmede önemli bir rol oynaması bekleniyor.

New York Fed Başkanı John Williams Pazartesi günü yaptığı açıklamada, geçen haftaki ABD faiz indiriminin para politikasını önümüzdeki dönemi yönetmek için iyi bir konuma getirdiğini belirterek, işgücü piyasasının soğumasıyla enflasyonun düşmesini beklediğini söyledi.

Enflasyonu %2 hedefine geri döndürmenin, iş piyasası için gereksiz riskler yaratmadığı sürece "son derece önemli" olduğunu vurguladı.

Bakır fiyatları Pazartesi günü, zayıflayan ABD dolarının desteğiyle yükseldi; bu durum piyasanın, dünyanın en büyük metal tüketicisi olan Çin'in gayrimenkul sektörüne ilişkin devam eden endişeleri ve zayıf verileri geçici olarak göz ardı etmesine yardımcı oldu.

Londra Metal Borsası'ndaki (LME) üç aylık vadeli bakır sözleşmesi, GMT saatiyle 17:03 itibarıyla %1,4 artarak metrik ton başına 11.678 dolara yükseldi.

Cuma günü, arz sıkıntısı endişeleriyle ton başına 11.952 dolarlık rekor seviyeye ulaşan bakır fiyatları, yapay zeka balonu olasılığına ilişkin endişelerin yeniden ortaya çıkmasıyla satış baskısı altına girdi.

Marex'in metal stratejisi başkanı Alastair Munro, fiyatların yıl sonuna ve ilk çeyreğe kadar dalgalı ve belirli bir aralıkta kalmasının muhtemel olduğunu söyledi.

Bir tüccar, Çarşamba günkü kapanış öncesinde LME'deki kısa pozisyonların azaltıldığını veya devredildiğini belirtti. Tüccar ayrıca, LME'ye kayıtlı depolarda bulunan 165.875 ton bakırın yaklaşık %39'unun teslimata hazır olarak sınıflandırıldığını ekledi.

Aynı zamanda, halihazırda rekor seviyelere ulaşmış olan Comex borsasındaki bakır stoklarına günlük girişler, Comex fiyatlarındaki artışın etkisiyle yükselmeye devam etti. Amerika Birleşik Devletleri, Ağustos ayında yürürlüğe giren %50'lik ithalat tarifelerinden rafine bakırı muaf tuttu, ancak metalin durumu hala gözden geçiriliyor.

Risk yönetimi ve ticaret firması Perfectly Hedged'in kurucusu Samuel Bazi, LME ve Comex arasında büyük bir arbitraj açığı olduğu sürece, yatırımcıların bu karları yakalamaya çalışması nedeniyle metalin ABD'ye akmaya devam etmesinin muhtemel olduğunu söyledi.

Dünyanın en büyük metal tüketicisi olan Çin'de, veriler Kasım ayında sanayi üretimindeki büyümenin 15 ayın en düşük seviyesine gerilediğini, yeni konut fiyatlarının ise düşmeye devam ettiğini gösterdi.

Gayrimenkul geliştirme şirketi Vanke'nin yaklaşan iç borç ödemelerini karşılamak için tahvil sahiplerinin desteğini yeniden sağlamaya yönelik girişimlerinin ardından Çin'in gayrimenkul sektörüne ilişkin endişeler arttı.

Londra Metal Borsası'ndaki diğer metaller

Alüminyumun fiyatı ton başına %0,1 artarak 2.870 dolara yükseldi.

Çinko fiyatı %1,0 düşüşle ton başına 3.092,50 dolara geriledi.

Kalayın fiyatı %0,8 düşerek ton başına 40.860 dolara geriledi.

Nikelin fiyatı %1,9 düşerek ton başına 14.310 dolara geriledi.

Kurşun fiyatı, Mayıs ayından bu yana en düşük seviyesi olan 1.939 dolara kadar düştükten sonra, ton başına 1.942,50 dolara gerileyerek %1,2 oranında değer kaybetti.

Bitcoin, risk iştahının zayıf kalması ve piyasalarda veri ağırlıklı bir hafta ve çok sayıda merkez bankası kararı öncesinde bekle gör yaklaşımının hakim olması nedeniyle Pazartesi günü hafifçe düşerek 90.000 dolar seviyesinin altına indi.

Dünyanın en büyük kripto para birimi, ABD Doğu Saatiyle 01:54 (GMT 06:54) itibarıyla %0,4 düşüşle 89.768,6 dolardan işlem gördü.

ABD'den açıklanacak önemli veriler öncesinde Bitcoin dar bir aralıkta işlem görüyor.

Bitcoin, son seanslarda net bir yön bulmakta zorlandı; yatırımcılar, faiz oranları beklentilerini şekillendirmede önemli rol oynaması beklenen bir dizi önemli ABD ekonomik verisi öncesinde yeni pozisyon açmaktan kaçındı.

Piyasalar, ABD ekonomisinin gücüne dair sinyaller arayışında, ABD işgücü piyasası verilerini, haftalık işsizlik başvurularını, Kasım ayı enflasyon rakamlarını ve Aralık ayı öncü PMI verilerini bekliyor.

Yatırımcılar, faiz oranlarının gelecekteki seyrine ilişkin politika yapıcıların görüşlerine dair ipuçları ararken, Federal Rezerv Kurulu üyeleri Steven Miran ve Christopher J. Waller'ın yorumları da odak noktası haline geldi.

Bu hafta yapılacak merkez bankası toplantıları, Japonya Merkez Bankası, İngiltere Merkez Bankası ve Avrupa Merkez Bankası'ndan gelecek politika kararlarıyla birlikte riskli varlıklara yönelik beklentiler üzerinde daha da baskı oluşturdu.

Bu kararların, kripto para fiyat hareketlerinin temel belirleyicilerinden biri olmaya devam eden küresel likidite koşullarını etkilemesi bekleniyor.

Bitcoin'in son dönemdeki dar işlem aralıkları ve zayıf ivme ile karakterize edilen fiyat hareketleri, küresel finans piyasalarında hakim olan daha geniş bir temkinlilik duygusunu yansıtıyor.

HashKey, Hong Kong'daki halka arzında 206 milyon dolar topladı – Bloomberg

Bloomberg Pazartesi günü, Hong Kong'un en büyük lisanslı kripto para borsasının işletmecisi HashKey Holdings Ltd.'nin, halka arz fiyatını belirtilen aralığın üst sınırına yakın bir seviyede belirleyerek 1,6 milyar Hong Kong doları (yaklaşık 206 milyon dolar) topladığını bildirdi.

Bloomberg'in konuyla ilgili bilgi sahibi kaynaklara dayandırdığı habere göre, şirket 240,6 milyon hisseyi hisse başına 6,68 Hong Kong doları fiyatla sattı; bu fiyat, 5,95-6,95 Hong Kong doları fiyat aralığının üst sınırına yakındı.

Raporda, yatırımcı talebinin piyasaya sürülen hisse senedi sayısını birkaç kat aştığı da belirtildi.

Bugünkü kripto para fiyatları: Riskten kaçınma eğilimi nedeniyle altcoin'ler durgun seyretti.

Pazartesi günü, genel riskten kaçınma ortamında, başlıca altcoinlerin çoğu dar aralıklarda işlem görerek durgun bir performans sergiledi.

Dünyanın en büyük ikinci kripto para birimi olan Ethereum, %1 artışla 3.141,92 dolara yükseldi.

Bu arada, piyasa değeri bakımından üçüncü büyük kripto para birimi olan XRP, %0,6 düşüşle 2,00 dolara geriledi.

Pazartesi günü petrol fiyatlarında fazla bir değişiklik olmadı; yatırımcılar, ABD ve Venezuela arasındaki artan gerilimlere bağlı arz aksamalarını, aşırı arz endişeleri ve Rusya ile Ukrayna arasındaki barış anlaşmasının potansiyel etkileriyle karşılaştırdı.

Brent petrol vadeli işlemleri, GMT 13:01 itibarıyla varil başına 0,20 dolar veya %0,33 düşüşle 60,92 dolara gerilerken, ABD Batı Teksas Ham Petrolü de varil başına 0,21 dolar veya %0,37 düşüşle 57,23 dolara indi.

Küresel petrol arzında 2026 yılında fazlalık beklentilerinin etkisiyle, her iki gösterge sözleşmesi de geçen hafta %4'ten fazla değer kaybetti.

PVM analisti John Evans, petrol fiyatlarındaki kademeli düşüşün ve geçen hafta büyük vadeli işlem komplekslerinde ay başından bu yana en düşük seviyelere gerilemenin, ABD'nin Venezuela ile ilgili baskıyı artırması olmasaydı daha keskin olabileceğini söyledi.

Nakliye verileri, belgeler ve denizcilik kaynakları, ABD'nin geçen hafta bir petrol tankerine el koymasının ve Latin Amerikalı üreticiyle iş yapan nakliye şirketlerine ve gemilere yeni yaptırımlar uygulamasının ardından Venezuela'nın petrol ihracatının keskin bir şekilde düştüğünü gösterdi.

Reuters'ın ABD'nin tanker ele geçirilmesinin ardından Venezuela petrolü taşıyan daha fazla gemiyi durdurmayı planladığı ve bunun da Devlet Başkanı Nicolas Maduro üzerindeki baskıyı artırdığı yönündeki haberinin ardından piyasalar gelişmeleri ve bunların petrol arzı üzerindeki potansiyel etkilerini yakından takip ediyor.

Bununla bağlantılı olarak, Ukrayna Cumhurbaşkanı Volodymyr Zelenskiy, Pazar günü Berlin'de ABD temsilcileriyle yaptığı beş saatlik görüşmede ülkesinin NATO'ya katılma girişiminden vazgeçmeyi teklif etti; görüşmelerin Pazartesi günü devam etmesi bekleniyor.

ABD elçisi Steve Witkoff, daha fazla ayrıntı vermeden, "çok büyük ilerleme kaydedildi" dedi.

Olası bir barış anlaşması, Batı ülkeleri tarafından uygulanan yaptırımlar altında bulunan Rus petrol arzının artmasına yol açabilir.

NLI Araştırma Enstitüsü baş ekonomisti Tsuyoshi Ueno, Rusya ve Ukrayna arasındaki barış görüşmelerinin iyimserlik ve temkinlilik arasında gidip geldiğini, Venezuela ve Amerika Birleşik Devletleri arasındaki gerilimlerin ise artarak potansiyel tedarik kesintileri konusunda endişeleri artırdığını söyledi.

Aynı zamanda, arz fazlası beklentileri fiyatlar üzerinde baskı oluşturmaya devam etti.

JPMorgan'ın emtia araştırma birimi Cumartesi günü yayınladığı bir notta, 2025'te beklenen petrol fazlalığının 2026 ve 2027'de daha da genişleyeceğini ve küresel petrol arzındaki büyümenin 2026 yılına kadar talepteki büyümeyi üç kat aşacağının tahmin edildiğini belirtti.