Bitcoin, Ortadoğu'daki jeopolitik gerilimlerin tırmanması nedeniyle yatırımcıların devam eden temkinliliğine rağmen, kısa pozisyonların kapatılması dalgasının etkisiyle Pazartesi günü 74.000 dolar seviyesinin üzerine çıkarak yaklaşık altı haftanın en yüksek seviyesine ulaştı.

Dünyanın en büyük kripto para birimi, Doğu Zaman Dilimi'ne göre 02:21 (GMT 06:21) itibarıyla %3,4 artışla 73.892,4 dolardan işlem görüyordu; seansın başlarında ise 74.336,9 dolara kadar yükselmişti.

Petrol fiyatlarındaki artışın enflasyon endişelerini körüklemesiyle küresel hisse senedi piyasalarında yaşanan düşüşlere rağmen Bitcoin geçen hafta %6 oranında yükseldi.

Kripto paralar, kısa pozisyonların kapatılmasıyla yükseldi.

Kripto para piyasaları, düşüş beklentisiyle bahis oynayan yatırımcıların pozisyonlarını kapatmak için acele etmesiyle genel olarak yükseldi.

CoinGlass'tan elde edilen verilere göre, kripto para piyasasında son 24 saatte toplam tasfiye işlemleri yaklaşık 344 milyon dolara ulaştı ve bunun yaklaşık %83'ü kısa pozisyon tasfiyelerinden kaynaklandı.

Tasfiye işlemleri, kaldıraç kullanan yatırımcıların fiyatların aleyhlerine dönmesi ve genellikle piyasa hareketlerini güçlendirmesi sonucu pozisyonlarını kapatmak zorunda kalmaları durumunda gerçekleşir.

Piyasadaki toparlanmaya rağmen, Ortadoğu'daki çatışmanın üçüncü haftasına girmesiyle küresel enerji arzı ve enflasyon konusundaki endişeler artarken, piyasa duyarlılığı temkinli kalmaya devam etti.

ABD Başkanı Donald Trump, bölgedeki çatışmaların devam etmesi nedeniyle, küresel petrol sevkiyatı için hayati önem taşıyan stratejik Hürmüz Boğazı'nın güvenliğinin sağlanması konusunda ABD müttefiklerinden yardım istedi.

İran'la yaşanan savaşa rağmen petrol fiyatları varil başına 100 doların üzerinde seyrediyor.

Medya raporlarına göre, ABD yetkililerinin İran'ın askeri kapasitesinin yok edildiğine dair tekrarlanan açıklamalarına rağmen, Körfez ülkelerinde insansız hava aracı saldırıları Pazartesi günü de devam etti.

Petrol fiyatları, küresel ham petrol ihracatı için önemli bir nakliye güzergahı olan Hürmüz Boğazı çevresindeki arz aksamalarına ilişkin endişeler nedeniyle varil başına 100 dolar seviyesinin üzerinde destek bulmaya devam etti.

ABD hisse senedi vadeli işlemleri, bu hafta sonu yapılacak Federal Rezerv'in para politikası toplantısı öncesinde Pazartesi günü Asya piyasalarında hafifçe yükseldi. Politika yapıcıların enflasyon risklerini değerlendirirken faiz oranlarını değiştirmemesi bekleniyor.

Analistler, jeopolitik belirsizlik ve makroekonomik risklerin, kısa vadede fiyatları destekleyen kısa pozisyon kapatma hareketlerine rağmen, kripto para piyasalarını yakın vadede dalgalı tutabileceğini söyledi.

Altcoinler yükseliyor… Ethereum %8 sıçrama yaptı.

Dijital varlık piyasasındaki genel toparlanmanın etkisiyle, alternatif kripto para birimlerinin çoğu da Pazartesi günü yükseliş gösterdi.

Dünyanın en büyük ikinci kripto para birimi olan Ethereum, %8 artışla 2.265,88 dolara yükseldi.

Buna karşılık, üçüncü en büyük kripto para birimi olan XRP, %5 düşüşle 1,48 dolara geriledi.

Pazartesi günü petrol fiyatları karışık bir performans sergiledi; küresel gösterge Brent hafifçe yükselirken, ABD ham petrolü düşüş gösterdi. Bu düşüş, Körfez'deki petrol üretim tesislerini hedef alan saldırılar ve ABD Başkanı Donald Trump'ın Hürmüz Boğazı'ndan geçişin güvenliğini sağlamak için uluslararası çabalara yönelik çağrıları arasında gerçekleşti.

GMT saatiyle 11:37 itibarıyla Brent petrol vadeli işlemleri varil başına 16 sent artarak 103,30 dolara yükselirken, ABD Batı Teksas Ham Petrolü (WTI) varil başına 1,50 dolar veya %1,5 düşüşle 97,21 dolara geriledi.

ABD ve İsrail'in İran'a yönelik saldırılarının ardından Tahran'ın, küresel petrol ve sıvılaştırılmış doğal gaz arzının yaklaşık beşte birinin geçtiği hayati bir su yolu olan Hürmüz Boğazı'ndan gemi trafiğini durdurmasıyla, her iki sözleşme de bu ay %40'tan fazla artarak 2022'den bu yana en yüksek seviyelerine ulaştı.

Reuters'e Pazartesi günü iki kaynak tarafından verilen bilgiye göre, Birleşik Arap Emirlikleri'ndeki Fujairah limanında petrol yükleme işlemleri, emirliğin petrol sanayi bölgesinde çıkan yangına neden olan insansız hava aracı saldırısının ardından durdurulduktan sonra yeniden başladı.

Fujairah limanı Hürmüz Boğazı'nın dışında yer almaktadır ve BAE'nin ana petrol kaynağı olan Murban ham petrolünün günde yaklaşık 1 milyon varilinin ihracat noktası olarak hizmet vermektedir; bu miktar, küresel petrol talebinin yaklaşık %1'ine denk gelmektedir.

Uluslararası Enerji Ajansı Perşembe günü yaptığı açıklamada, Orta Doğu'daki savaşın tarihteki en büyük petrol arzı aksamasına neden olduğunu, Suudi Arabistan, Irak ve Birleşik Arap Emirlikleri gibi büyük üreticilerin ise üretim seviyelerini düşürdüğünü belirtti.

PVM Oil Associates'te petrol analisti olan Tamas Varga, yatırımcıların, Hürmüz Boğazı'ndaki iki haftalık bir aksamanın bile üretim, ihracat ve rafineri faaliyetlerine bu düzeyde zarar vermiş olması göz önüne alındığında, uzun süreli bir çatışmanın sonuçlarının, özellikle de stokların azalmaya devam etmesi durumunda, çok daha ciddi olacağının farkında olduklarını söyledi.

ING analistleri Pazartesi günü yaptıkları açıklamada, ABD'nin hafta sonu Harg Adası'na düzenlediği saldırıların, İran petrol ihracatının büyük bölümünün bu ada üzerinden geçmesi nedeniyle arz endişelerini artırdığını belirtti.

Bankaya göre, saldırılar enerji altyapısından ziyade askeri tesisleri hedef almış gibi görünse de, İran petrolü şu anda Hürmüz Boğazı'ndan geçen neredeyse tek petrol kaynağı olduğu için, bu saldırılar yine de arz açısından risk oluşturuyor.

Haftasonu, İran'ın petrol ihracatının yaklaşık %90'ını karşılayan Harg Adası'ndaki askeri tesislerin hedef alınmasının ardından Trump, adaya ek saldırılar düzenlemekle tehdit etti ve bu da Tahran'ın misilleme yapmasına yol açtı.

Trump Pazar günü yaptığı açıklamada, diğer ülkelerden bu hayati enerji koridorunu korumaya yardımcı olmalarını istediğini belirterek, Washington'un boğazın güvenliğini sağlamak için çeşitli ülkelerle görüşmeler yaptığını sözlerine ekledi.

Aynı bağlamda, İngiltere Başbakanı Keir Starmer Pazartesi günü yaptığı açıklamada, Birleşik Krallık'ın müttefikleriyle birlikte Hürmüz Boğazı'nı yeniden açmak ve Orta Doğu'da seyrüsefer özgürlüğünü yeniden sağlamak için ortak bir plan üzerinde çalıştığını, ancak bu görevin kolay olmayacağını kabul ettiğini söyledi.

Trump, Amerika Birleşik Devletleri'nin İran'la da temas halinde olduğunu söyledi ancak Tahran'ın çatışmayı sona erdirmek için ciddi görüşmelere hazır olduğundan şüphe duyduğunu ifade etti.

Uluslararası Enerji Ajansı ise Pazar günü yaptığı açıklamada, Ortadoğu savaşının yol açtığı fiyat artışına karşı koymak amacıyla stratejik stoklardan şimdiye kadarki en büyük petrol salınımı olacak şekilde 400 milyon varilden fazla petrolün yakında piyasaya sürüleceğini belirtti.

Ajans, Asya ve Okyanusya'dan gelen stokların derhal serbest bırakılacağını, Avrupa ve Amerika'dan gelen tedariklerin ise Mart ayı sonuna kadar kullanıma sunulacağını belirtti.

SEB Bank'tan Pierre Meyerson, çatışmanın üçüncü haftasına girilirken, net bir sonun olmamasının, kontrolsüz bir tırmanma olasılığı konusunda küresel piyasa endişelerini artırdığını söyledi.

Ancak ABD Enerji Bakanı Chris Wright Pazar günü yaptığı açıklamada, petrol arzının toparlanması ve enerji maliyetlerinin düşmesiyle birlikte savaşın önümüzdeki birkaç hafta içinde sona ermesini beklediğini söyledi.

Dolar, Pazartesi günü son on ayın en yüksek seviyelerinden geri çekilerek, ABD-İsrail'in İran'a karşı savaşı ortamında gerçekleşecek bir dizi merkez bankası toplantısının yer alacağı bir haftaya temkinli bir başlangıç yaptı.

Ortadoğu'daki çatışmanın başlamasından bu yana ilk para politikası toplantılarını düzenleyen kurumlar arasında ABD Merkez Bankası, Avrupa Merkez Bankası, İngiltere Merkez Bankası ve Japonya Merkez Bankası yer alıyor. Bu toplantıların, yatırımcılara politika yapıcıların yükselen petrol fiyatlarının enflasyon ve ekonomik büyüme üzerindeki etkisini nasıl değerlendirdiğine dair bir gösterge vermesi bekleniyor.

Dolar endeksi hafifçe düşerek 100 puan seviyesinin altına indi, ancak Cuma günü kaydedilen on ayın en yüksek seviyesi olan 100,27 puana yakın seyretti.

Şubat ayı sonlarında ABD ve İsrail'in İran'a yönelik saldırılarının başlamasından bu yana dolar, yatırımcıların güvenli liman varlıklarına olan talebinden faydalandı. Buna karşılık, euro gibi diğer büyük para birimleri, ekonomilerinin petrol ithalatına bağımlılığı nedeniyle baskı altına girdi.

ABD piyasa düzenleyicisinin yayınladığı haftalık verilere göre, çatışmanın başlangıcından bu yana yatırımcılar, doların zayıflayacağına dair bahislerini neredeyse tamamen tersine çevirdiler.

Ancak euro, seansın başlarında kaydedilen yedi buçuk aylık en düşük seviyesinden toparlanarak %0,6 artışla 1,1485 dolardan işlem görürken, İngiliz sterlini de %0,46 artışla 1,3284 dolara yükseldi ve Cuma günü kaydedilen üç buçuk aylık en düşük seviyesinin biraz üzerinde kaldı.

ING'nin döviz stratejisti Francesco Pesole, bu hafta merkez bankası toplantılarının yapılıyor olmasının piyasalara şimdilik biraz geri adım atma teşviki verdiğini söyledi.

ABD Başkanı Donald Trump'ın Hürmüz Boğazı'ndan gemilerin güvenli geçişini garanti altına almak için uluslararası bir koalisyon kurma çabalarının da doların düşüşüne katkıda bulunmuş olabileceğini sözlerine ekledi.

Trump hafta sonu, ABD müttefiklerine boğazın güvenliğinin sağlanmasına yardımcı olmaları çağrısında bulunarak, yönetiminin bu konuda yedi ülkeyle görüşmeler yaptığını söyledi. Wall Street Journal'ın haberine göre, Washington bu haftanın başlarında birkaç ülkenin gemilere boğazdan geçişlerinde eşlik etmeyi kabul ettiğini duyurmayı planlıyor.

Bununla birlikte, jeopolitik gerilimlerin devam etmesi ve üçüncü haftasına giren savaşın sonunun belirsizliğini koruması nedeniyle petrol fiyatları yükselmeye devam etti.

Avustralya Merkez Bankası faiz artırımına meyilli… Japonya Merkez Bankası zor durumda

Avustralya Merkez Bankası'nın Salı günü para politikasını sıkılaştırması beklendiği ve iç piyasadaki şahin faiz beklentilerinin destek verdiği Avustralya doları, %1 artışla 0,705 dolara yükseldi.

Piyasalar şu anda bankanın faiz oranlarını 25 baz puan artırma olasılığını yaklaşık %72 olarak fiyatlandırıyor.

Avustralya Merkez Bankası'nda döviz stratejisti olan Carol Kong, bu hafta ve Mayıs ayında olmak üzere iki ek faiz artırımının daha beklendiğini söyledi.

Sözlerine şöyle devam etti: Avustralya'da enflasyon, Orta Doğu çatışmasının başlamasından önce bile zaten yüksekti ve yeni enerji fiyat şoku, daha yüksek enflasyon riskini artıracaktır.

Bu arada, Japon yeni bir miktar destek gördü ve doları %0,4 düşüşle 159,1 yen seviyesine geriletti.

Japonya'nın Orta Doğu'dan enerji ithalatına aşırı bağımlılığı nedeniyle yen baskı altındaydı ve bu durum Japonya Merkez Bankası'ndaki faiz oranı beklentilerini gölgeledi.

Amova Asset Management'ın küresel baş stratejisti Naomi Fink, Japonya için ana riskin sadece yükselen petrol fiyatları değil, aynı zamanda ithal enerji ve lojistik maliyetleri nedeniyle kötüleşen ticaret koşulları, zayıf yen ve sınırlı para politikası esnekliği olduğunu söyledi.

Sözlerine şöyle devam etti: Piyasalar, özellikle döviz piyasası, bu baskıların Japonya Merkez Bankası'nı daha zorlu politika tercihlerine zorlayabileceği olasılığını hafife alıyor olabilir.

Öte yandan, Yeni Zelanda doları %1,2 artarak 0,584 dolara yükselirken, Çin yuanı ise yatırımcıların yeni ekonomik verileri ve Çin ile Amerika Birleşik Devletleri arasındaki devam eden ticaret görüşmelerini değerlendirmesiyle iç piyasada istikrarlı seyrini korudu.

Gümüş fiyatları Pazartesi günü Avrupa piyasalarında %4'ten fazla değer kaybederek üst üste dördüncü gün düşüşünü sürdürdü ve dört haftanın en düşük seviyesine geriledi. Bu düşüşün nedeni, özellikle yükselen enerji fiyatları karşısında küresel merkez bankalarının faiz indirimine ilişkin umutların azalmasıyla birlikte kıymetli metallere yönelik zayıf yatırım talebi oldu.

Küresel merkez bankalarının, özellikle de faiz oranlarını üst üste ikinci toplantıda değiştirmemesi beklenen Federal Rezerv'in yoğun toplantıları öncesinde, düzeltme hareketleri ve kar alma işlemleriyle birlikte ABD dolarının küresel para birimleri sepetine karşı değer kaybetmesi, artan kayıpları sınırladı.

Fiyat Genel Bakışı

Bugünkü gümüş fiyatları: Gümüş, seansın açılış seviyesi olan 80,57 dolardan %4,3 düşüşle 77,08 dolara gerileyerek 19 Şubat'tan bu yana en düşük seviyesine ulaştı. Gün içinde 81,57 dolar seviyesine kadar yükselmişti.

Cuma günkü kapanışta gümüş fiyatları %3,9 düşerek art arda üçüncü günlük kaybı kaydetti.

Gümüş, İran savaşının yankıları nedeniyle ABD dolarının yükselişiyle geçen hafta %4,6 değer kaybetti ve art arda ikinci haftalık kaybını yaşadı.

Küresel petrol fiyatları

Brent petrol fiyatları, ABD-İsrail'in İran'a karşı savaşının üçüncü haftasına girmesi, petrol altyapısını riske atması ve Hürmüz Boğazı'nın kapalı kalmasıyla küresel arzda şimdiye kadarki en büyük aksamaya yol açmasıyla birlikte, beşinci gün üst üste yükselmeye devam ederek varil başına 100 doların üzerinde işlem görüyor.

Yüksek ham petrol fiyatları, ulaşım ve üretim maliyetlerini artırarak enflasyonun yeniden hızlanmasına katkıda bulunuyor; bu durumun küresel merkez bankalarını faiz oranlarını artırmayı ciddi olarak düşünmeye zorlaması bekleniyor.

Kıymetli metaller enflasyona karşı bir koruma aracı olarak kabul edilir, ancak yüksek faiz oranları getiri sağlayan varlıkları daha cazip hale getirerek bu metallerin çekiciliğini azaltır.

Küresel merkez bankaları

ABD Merkez Bankası, Avrupa Merkez Bankası, İngiltere Merkez Bankası ve Japonya Merkez Bankası da dahil olmak üzere en az sekiz merkez bankası, Orta Doğu'daki çatışmanın başlamasından bu yana ilk politika toplantılarında faiz oranlarını belirlemek üzere bu hafta bir araya gelecek.

Avustralya Merkez Bankası'nda para birimi stratejisti olan Carol Kong, savaşın ekonomik büyümeye yönelik aşağı yönlü riskler ve enflasyona yönelik yukarı yönlü riskler oluşturduğunu, bu nedenle merkez bankası tepkilerinin büyük ölçüde mevcut bağlama, özellikle de enflasyonun hedefin üzerinde, hedef aralığında veya altında olmasına bağlı olacağını söyledi.

ABD doları

Dolar endeksi Pazartesi günü %0,3 düşüş göstererek 100,54 puanlık on aylık zirvesinden geriledi ve düzeltme hareketleri ve kar alma nedeniyle son beş seanstaki ilk kaybına doğru ilerledi.

Kâr realizasyonu amaçlı satışların ötesinde, yatırımcılar İran savaşındaki gelişmeleri değerlendirmeye devam ederken ve büyük merkez bankalarının yoğun para politikası toplantılarını beklerken, ABD doları haftanın başında küresel para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetti.

ABD faiz oranları

Petrol fiyatlarındaki artışın ortasında, ABD Başkanı Donald Trump, Federal Rezerv Başkanı Jerome Powell'a faiz oranlarını düşürmesi çağrısını yineledi.

CME Group'un CME FedWatch aracına göre, piyasalar bu hafta ABD faiz oranlarının değişmeden kalma olasılığını %99 olarak fiyatlandırırken, 25 baz puanlık bir faiz indirimi olasılığı %1 seviyesinde bulunuyor.

Piyasalar ayrıca Nisan toplantısında faiz oranlarının değişmeden kalma olasılığını %95 olarak fiyatlandırırken, 25 baz puanlık bir faiz indirimi olasılığı %5 seviyesinde bulunuyor.

Federal Rezerv

Federal Rezerv'in bu yılki ikinci para politikası toplantısı yarın, Salı günü başlıyor ve kararların Çarşamba günü açıklanması bekleniyor. Faiz oranlarının üst üste ikinci toplantıda da büyük ölçüde değişmeden kalması yönündeki beklentiler istikrarlı kalıyor.