Çarşamba günü Avrupa piyasalarında altın fiyatları düştü; önceki seansta geçici olarak durdurulan kayıplar yeniden başladı ve yükselen petrol fiyatlarının enflasyon üzerindeki etkisinin, ABD dolarındaki devam eden zayıflığı dengelemesiyle iki haftanın en düşük seviyesine doğru geriledi.

ABD tüketici enflasyon verilerinin beklentilerin altında kalması, Federal Rezerv'in bu yıl ek faiz artırımlarına ilişkin beklentileri düşürdü. Yatırımcılar şimdi, para politikasının görünümüne ilişkin yeni ipuçları için bugün ilerleyen saatlerde açıklanacak Haziran ayı Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) raporunu ve Federal Rezerv Başkanı Kevin Warsh'ın Kongre önündeki altı aylık ifadesinin ikinci gününü bekliyor.

Fiyat

• Altın fiyatları, gün içi en yüksek seviyesi olan 4.062,17 dolara ulaştıktan sonra, açılış seviyesi olan 4.052,98 dolardan %0,9 düşüşle ons başına 4.017,47 dolara geriledi.

• Altın, salı günü %1,3 artışla kapanarak, fiyatların ons başına 3.983,64 dolar ile iki haftanın en düşük seviyesine gerilemesinin ardından ortaya çıkan alım fırsatları sayesinde üç seanslık aradan sonra ilk günlük kazancını kaydetti.

• Fırsat avcılığına ek olarak, ABD tüketici enflasyonu verilerinin beklentilerin altında gelmesinin ardından altın destek gördü.

ABD Doları

ABD Dolar Endeksi Çarşamba günü %0,15 oranında gerileyerek, doların başlıca para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında zayıflamasıyla ikinci ardışık seansta da kayıplarını sürdürdü.

ABD Hazine tahvil getirileri de, kısa vadede Federal Rezerv'in faiz artırımına ilişkin beklentilerin azalmasıyla geriledi. Yatırımcılar şimdi, para politikasının gidişatı konusunda daha net bir yönlendirme için ek ekonomik verileri ve Fed yetkililerinden gelecek açıklamaları bekliyor.

Küresel Petrol Fiyatları

Petrol fiyatları Çarşamba günü %0,5'ten fazla artarak üçüncü ardışık seansta yükselişini sürdürdü ve Salı günü ulaşılan bir aylık en yüksek seviyeye yaklaştı. Bu artışta, ABD ve İran arasında Hürmüz Boğazı çevresinde askeri çatışmalar devam etti.

İran'daki çatışma gelişmeleri

• ABD'nin İran limanlarına uyguladığı deniz ablukası resmen yürürlüğe girdi ve ABD kuvvetleri İran limanlarına giriş ve çıkış yapan gemileri izlemeye başladı.

• Amerika Birleşik Devletleri, Hürmüz Boğazı çevresindeki İran füze sistemlerini ve hava savunma sistemlerini hedef alan yeni askeri saldırılar düzenleyerek krizde yeni bir tırmanışa işaret etti.

• İran, askeri hazırlık seviyesini yüksek tutarken, bölgedeki ABD bağlantılı üsleri ve tesisleri hedef alan yeni insansız hava aracı saldırıları düzenleyeceğini duyurdu.

• İranlı yetkililer, ABD'nin bu adımların Tahran'ı müzakere masasına geri döndüreceğine inanmasının yanlış olduğunu söyledi.

• ABD Başkanı Donald Trump, İran'a sert bir kamuoyu uyarısı yaparak, İran'ın derhal müzakerelere dönmeyi kabul etmemesi halinde "gelecek hafta" tüm İran enerji santrallerini ve önemli köprülerini yıkmakla tehdit etti.

ABD Faiz Oranları

• Salı günü açıklanan veriler, ABD'de tüketici enflasyonunun Haziran ayında beklenenden daha fazla yavaşladığını gösterdi; bu yavaşlamanın başlıca nedeni düşük enerji fiyatlarıydı.

• Federal Rezerv'in üst düzey yetkilileri, Haziran ayı enflasyon rakamlarındaki düşüşü memnuniyetle karşıladı ancak enflasyon baskılarının gerçekten azaldığı sonucuna varmadan önce benzer verilerin birkaç ay daha incelenmesi gerektiğini vurguladı.

• Verilerin ardından, CME Group'un FedWatch Aracı, Federal Reserve'in Temmuz toplantısında faiz oranlarını değiştirmeme olasılığının %59'dan %86'ya yükseldiğini, 25 baz puanlık faiz artırımı olasılığının ise %41'den %14'e düştüğünü gösterdi.

• Aralık toplantısında değişiklik olmayacağına dair beklentiler de %10'dan %20'ye yükselirken, 25 baz puanlık bir artış olasılığı %90'dan %80'e düştü.

• Yatırımcılar, Federal Rezerv politikasının görünümünü yeniden değerlendirmek için bugün ilerleyen saatlerde açıklanacak olan Haziran ayı ABD Üretici Fiyat Endeksi'ni bekliyor.

Kevin Warsh

GMT saatiyle 14:00'te, Federal Rezerv Başkanı Kevin Warsh, Washington'daki Senato Bankacılık Komitesi önünde altı ayda bir yaptığı ifade verme işlemine devam edecek.

Warsh, Salı günü Temsilciler Meclisi Finansal Hizmetler Komitesi önünde yaptığı konuşmada, Amerikan halkına dayatılan enflasyon "vergisi"ni ortadan kaldırmayı amaçlayan kapsamlı bir Federal Rezerv politikası revizyonu sözü verdi.

Altın görünümü

OANDA'da Asya Pasifik Bölgesi Kıdemli Piyasa Analisti Kelvin Wong, piyasanın şu anda büyük ölçüde Tüketici Fiyat Endeksi verilerini göz ardı ettiğini ve bunu gecikmeli bir gösterge olarak gördüğünü söyledi. Ayrıca, Trump'ın Hürmüz Boğazı'ndan gemi geçişine yönelik devam eden ablukasının petrol fiyatlarını yükselttiğini ve altın üzerinde baskı oluşturduğunu da sözlerine ekledi.

SPDR Altın Fonu

Dünyanın en büyük altın destekli borsa yatırım fonu olan SPDR Gold Trust'taki varlıklar Salı günü 2 metrik ton artarak toplam 1.004,45 metrik tona ulaştı ve 2 Temmuz'dan bu yana en düşük seviye olan 1.002,45 metrik tondan toparlandı.

Euro, Çarşamba günü Avrupa piyasalarında küresel para birimlerinden oluşan bir sepete karşı güçlendi ve ABD enflasyon verilerinin beklenenden düşük gelmesinin ardından ABD dolarının zayıflamasıyla desteklenerek, ABD doları karşısındaki kazanımlarını art arda ikinci seansta da sürdürdü ve iki haftanın en yüksek seviyesine yaklaştı.

Küresel petrol fiyatları yükselmeye devam ederken, Avrupa Merkez Bankası (ECB) politika yapıcıları üzerindeki enflasyonist baskılar yeniden ortaya çıkıyor ve bu da ECB'nin Eylül ayında faiz oranlarını artırabileceği beklentilerini güçlendiriyor.

Fiyat

• Euro, ABD doları karşısında yaklaşık %0,2 değer kazanarak 1,1420 dolardan açılış yaptıktan ve gün içi en düşük seviyesi olan 1,1417 dolara geriledikten sonra 1,1442 dolara yükseldi.

• Euro, Salı günü ABD doları karşısında %0,35 artışla kapanarak üç seanslık aradan sonra ilk günlük kazancını kaydetti ve ABD enflasyon verilerinin beklenenden düşük gelmesinin ardından 1,1462 dolar ile iki haftanın en yüksek seviyesine ulaştı.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Çarşamba günü %0,15 düşüş göstererek, doların küresel para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetmesiyle ikinci ardışık seansta da kayıplarını sürdürdü.

ABD'de Haziran ayı enflasyon verileri, düşük enerji fiyatlarının etkisiyle beklentilerin altında kaldı ve bu durum, Federal Rezerv politika yapıcıları üzerindeki enflasyon baskısının azaldığına işaret etti.

ABD Hazine tahvil getirileri, kısa vadede Federal Rezerv'in faiz artırımlarına ilişkin beklentilerin azalmasıyla geriledi; yatırımcılar ise para politikasının gelecekteki yönüne dair daha net bir yönlendirme için ek ekonomik veriler ve Fed yetkililerinden açıklamalar bekliyor.

Bugün ilerleyen saatlerde Amerika Birleşik Devletleri Haziran ayı Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) verilerini açıklayacak, Federal Rezerv Başkanı Kevin Warsh ise ABD Kongresi önünde altı ayda bir yaptığı ifade vermeye devam edecek.

Küresel petrol fiyatları

Petrol fiyatları Çarşamba günü %0,5'ten fazla artarak üçüncü ardışık seansta yükselişini sürdürdü ve Salı günü ulaşılan bir aylık en yüksek seviyeye yaklaştı. Bu artış, ABD ve İran arasında Hürmüz Boğazı çevresinde devam eden askeri çatışmalarla bağlantılıydı.

İran'daki çatışma gelişmeleri

• Amerika Birleşik Devletleri, İran limanlarına uyguladığı deniz ablukasını resmen yürürlüğe koyarken, ülkeye giriş ve çıkış yapan gemileri de izlemeye başladı.

• ABD kuvvetleri, çatışmanın daha da tırmanmasıyla birlikte Hürmüz Boğazı yakınlarındaki İran füze sistemlerini ve hava savunma mevzilerini hedef alan yeni saldırılar düzenledi.

• İran, askeri teyakkuzu yüksek seviyede tutarken, bölgedeki ABD bağlantılı hedeflere ve askeri üslere yönelik yeni insansız hava aracı saldırıları düzenleyeceğini duyurdu.

• İranlı yetkililer, Washington'ın eylemlerinin Tahran'ı müzakere masasına geri döndüreceğine inanmasının yanlış olduğunu söyledi.

• ABD Başkanı Donald Trump, Tahran'a açık bir uyarıda bulunarak, ülke müzakerelere derhal yeniden başlamayı kabul etmediği takdirde "gelecek hafta" İran genelindeki tüm elektrik santrallerini ve önemli köprüleri yıkmakla tehdit etti.

Avrupa faiz oranları

• Küresel petrol fiyatlarındaki artışın ortasında, para piyasaları Avrupa Merkez Bankası'nın Temmuz toplantısında 25 baz puanlık faiz artırımı yapma olasılığını %35'in üzerine çıkardı.

• Eylül ayında Avrupa Merkez Bankası'nın 25 baz puanlık faiz artırımına ilişkin piyasa fiyatlaması %95'in üzerine çıktı.

• Yatırımcılar, Avrupa Merkez Bankası'nın politika görünümüne ilişkin beklentilerini daha da netleştirmek için Euro Bölgesi enflasyon, istihdam ve ücret verilerinin açıklanmasını bekliyor.

Çarşamba günü Asya piyasalarında Japon yeni, başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepete karşı değer kazandı ve ABD enflasyon verilerinin beklenenden düşük gelmesinin ardından doların değer kaybetmesiyle birlikte, ABD doları karşısındaki kazanımlarını art arda ikinci seansta da sürdürdü.

Hürmüz Boğazı'ndaki devam eden arz aksamaları nedeniyle küresel petrol fiyatları bir ayın en yüksek seviyelerine yakın seyrediyor; bu durum Japonya Merkez Bankası üzerindeki artan enflasyon baskılarına ilişkin endişeleri yeniden gündeme getiriyor ve faiz oranlarında daha fazla artış beklentilerini güçlendiriyor.

Fiyat

• ABD doları, Japon yenine karşı yaklaşık %0,2 değer kaybederek 161,96 yene geriledi. Güne 162,24 yen seviyesinde başlayan dolar, gün içi en yüksek seviyesi olan 162,26 yene de ulaşmıştı.

• Yen, Salı günü ABD doları karşısında %0,1 artışla kapandı ve son dört işlem gününde üçüncü günlük kazancını kaydetti. Bu artış, ABD enflasyon verilerindeki düşüşün desteğiyle gerçekleşti.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Çarşamba günü %0,15 düşüş göstererek, doların küresel para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetmesiyle ikinci ardışık seansta da kayıplarını sürdürdü.

ABD'de Haziran ayı enflasyon verileri, düşük enerji fiyatlarının etkisiyle beklentilerin altında kaldı ve bu durum, Federal Rezerv politika yapıcıları üzerindeki enflasyon baskısının azaldığına işaret etti.

ABD Hazine tahvil getirileri, kısa vadede Federal Rezerv'in faiz artırımlarına ilişkin beklentilerin azalmasıyla geriledi; yatırımcılar ise para politikasının gelecekteki yönüne dair daha net bir yönlendirme için ek ekonomik veriler ve Fed yetkililerinden açıklamalar bekliyor.

Küresel petrol fiyatları

Petrol fiyatları Çarşamba günü %0,5'ten fazla artarak üçüncü ardışık seansta yükselişini sürdürdü ve Salı günü ulaşılan bir aylık en yüksek seviyeye yaklaştı. Bu artış, ABD ve İran arasında Hürmüz Boğazı çevresinde devam eden askeri çatışmalarla bağlantılıydı.

İran'daki çatışma gelişmeleri

• Amerika Birleşik Devletleri, İran limanlarına uyguladığı deniz ablukasını resmen yürürlüğe koydu ve ülkeye giriş çıkış yapan gemileri izlemeye başladı.

• ABD kuvvetleri, çatışmanın daha da tırmanmasıyla birlikte Hürmüz Boğazı yakınlarındaki İran füze sistemlerini ve hava savunma mevzilerini hedef alan yeni saldırılar düzenledi.

• İran, askeri teyakkuzu yüksek seviyede tutarken, bölgedeki ABD bağlantılı hedeflere ve askeri üslere yönelik yeni insansız hava aracı saldırıları düzenleyeceğini duyurdu.

• İranlı yetkililer, Washington'ın bu adımların Tahran'ı müzakere masasına geri döndüreceğine inanmasının yanlış olduğunu söyledi.

• ABD Başkanı Donald Trump, Tahran'a açık bir uyarıda bulunarak, ülke müzakerelere derhal yeniden başlamayı kabul etmediği takdirde "gelecek hafta" İran genelindeki tüm elektrik santrallerini ve önemli köprüleri yıkmakla tehdit etti.

Japonya faiz oranları

• Küresel petrol fiyatlarındaki artışın etkisiyle, Japonya Merkez Bankası'nın Temmuz toplantısında 25 baz puanlık faiz artırımı yapma olasılığı piyasa tarafından %30'un üzerine çıkarıldı.

• Ekim ayındaki toplantıda 25 baz puanlık faiz artırımına ilişkin fiyatlama %85'in üzerine çıktı.

• Yatırımcılar, Japonya Merkez Bankası'nın politika yoluna ilişkin beklentilerini daha da netleştirmek için Japonya'dan gelecek ek enflasyon, istihdam ve ücret verilerini bekliyor.

ABD'nin İran'a yönelik yeni hava saldırıları başlatmasının ve deniz ablukasının yeniden uygulanması öncesinde petrol fiyatları Salı günü yükseldi. Öte yandan Başkan Donald Trump, Hürmüz Boğazı'ndan geçen gemilerden ABD askeri koruması karşılığında ücret alınması önerisinden vazgeçti.

ABD Batı Teksas Ham Petrolü (WTI) varil başına 79,34 dolardan %1,5 artışla işlem görürken, küresel gösterge Brent ham petrolü varil başına 84,73 dolardan %1,72 artışla kapandı.

ABD Merkez Komutanlığı (CENTCOM), sosyal medyada yaptığı bir paylaşımda, Washington'un Doğu Zaman Dilimine göre saat 16:00'dan itibaren İran limanları ve kıyı bölgelerine yönelik deniz ablukasını yeniden uygulamaya koymaya hazırlanırken, Amerikan kuvvetlerinin İran içindeki hedeflere karşı yeni hava saldırıları düzenlediğini belirtti.

Bu arada Trump, ABD askeri koruması altındaki Hürmüz Boğazı'ndan geçen kargolara %20 transit ücreti uygulama planından geri adım atarak, Körfez ülkelerinin bunun yerine Amerikan ekonomisine daha fazla yatırım yaparak ABD'yi telafi edeceğini söyledi.

Başkanın bu karar değişikliği, küresel denizcilik sektöründen gelen güçlü muhalefetin ardından geldi; Uluslararası Denizcilik Örgütü (IMO) ise boğazda zorunlu geçiş ücretlerinin uluslararası hukuku ihlal edeceğini belirtti.

Hormuz'da tırmanan çatışmalar ve petrol tankerlerine yönelik saldırılar

İran yıllardır Hürmüz Boğazı'ndan güvenli geçiş için transit ücreti uygulamaya çalışıyordu, ancak Amerika Birleşik Devletleri bu tür ücretlere sürekli olarak karşı çıktı. Washington ve Tahran arasında 17 Haziran'da imzalanan geçici anlaşmaya göre, İran 60 gün süreyle transit ücreti almamayı kabul etti.

İşlem seansı sırasında, ABD ve İran arasında Hürmüz Boğazı'nın kontrolü konusunda devam eden gerilim nedeniyle ABD ham petrolü kısa süreliğine varil başına 80 doların üzerine çıktı.

CENTCOM, ABD güçlerinin Pazartesi gecesi, Tahran'ın ticari gemilere saldırma kabiliyetini zayıflatmayı amaçlayan operasyonlar kapsamında, İran kıyı şeridindeki hedeflere art arda üçüncü gece saldırı düzenlediğini bildirdi.

Bu arada İran İslam Devrim Muhafızları Ordusu (IRGC), Hürmüz Boğazı'ndan geçmekte olan iki süper tankeri, kimlik sistemlerini devre dışı bırakmalarının ardından hedef aldığını açıkladı.

Abu Dabi Ulusal Petrol Şirketi (ADNOC) ayrıca, boğazdan geçerken iki tankerinin mermi isabetiyle vurulduğunu, bir denizcinin öldüğünü ve birkaçının da yaralandığını bildirdi.

Gemi takip şirketleri, İran'ın birkaç petrol tankerine yönelik saldırılarının ardından geçen hafta çatışmaların yeniden başlamasından bu yana Hürmüz Boğazı'ndan geçen gemi trafiğinde keskin bir düşüş olduğunu bildirdi.

Çatışmalara rağmen, ABD Enerji Bakanlığı CNBC'ye verdiği demeçte, Pazar günü Hürmüz Boğazı'ndan yaklaşık 8,5 milyon varil petrolün geçtiğini belirtti.

ABD ve İsrail'in 28 Şubat'ta İran'a karşı başlattığı saldırılardan önce, küresel petrol arzının yaklaşık beşte biri Hürmüz Boğazı'ndan geçiyordu. İran'ın Mart ayı başlarında boğazdaki gemileri hedef almaya başlamasının ardından gemi trafiği keskin bir düşüş gösterdi, ancak Washington ve Tahran arasında varılan geçici anlaşmanın ardından kademeli olarak toparlandı.