Japon yeni, Başbakan Sanae Takaichi'nin daha zayıf bir yerel para biriminin faydalarını vurgulayan açıklamalarının ardından, Pazartesi günü Asya piyasalarında başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepete karşı değer kaybetti ve ABD doları karşısında ikinci ardışık seansta da kayıplarını sürdürerek iki haftanın en düşük seviyesine geriledi.

ABD doları, Donald Trump'ın Kevin Warsh'ı Federal Rezerv Başkanı olarak atamasına yatırımcıların geniş çapta onay vermesiyle desteklenerek döviz piyasasında yükselişini sürdürüyor.

Ayrıca, özellikle Japonya Merkez Bankası'ndaki politika yapıcılar üzerindeki enflasyon baskısının azalmasıyla birlikte, Mart ayında Japonya'da faiz artırımı beklentilerinin giderek azalması nedeniyle yen üzerinde daha fazla olumsuz baskı devam etmektedir.

Fiyat genel bakışı

ABD doları/Japon yen kuru bugün %0,5 artarak 155,51 yene yükseldi ve 23 Ocak'tan bu yana en yüksek seviyesine ulaştı. Cuma günkü kapanış seviyesi olan 154,75 yene göre yükseliş gösteren kur, gün içi en düşük seviyesi olan 154,75 yene de geriledi.

Yen, Cuma günü dolar karşısında %1,1 değer kaybederek günü kapattı ve son üç günde ikinci günlük kaybını yaşadı. Bu düşüşte, Tokyo'dan gelen beklenenden düşük çekirdek enflasyon verilerinin ardından, 152,09 yen seviyesindeki üç aylık zirvesinden devam eden düzeltme ve kar alma işlemleri etkili oldu.

Ocak ayı genelinde Japon yeni, ABD doları karşısında %1,35 değer kazandı ve Ağustos ayından bu yana ilk aylık yükselişini kaydetti. Bu yükseliş, ABD ve Japonya para otoritelerinin döviz piyasasına koordineli müdahalesine ilişkin artan spekülasyonlardan kaynaklandı.

ABD doları

Dolar endeksi Pazartesi günü %0,15 artarak ikinci ardışık seansta da yükselişini sürdürdü ve bir haftanın en yüksek seviyesine ulaştı; bu da ABD dolarının küresel para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında devam eden gücünü yansıtıyor.

Bu yükseliş, piyasaların Başkan Donald Trump'ın Kevin Warsh'ı Federal Rezerv Başkanı olarak atamasını memnuniyetle karşılamasıyla aynı zamana denk geldi; bu hamle, para politikasının gelecekteki yönüne ilişkin güveni pekiştirdi.

Fed'in enflasyonla mücadelede daha şahin bir duruş sergileyebileceğine dair beklentiler arttı ve bu durum, yatırımcıların ana ve ikincil para birimleri karşısında uzun dolar pozisyonlarını artırmasına yol açtı.

Capital Economics'in baş ekonomisti John Higgins, Trump'ın Kevin Warsh'ı Federal Rezerv başkanı olarak aday göstermesine piyasanın verdiği tepkinin, başkanın nispeten güvenli bir seçim yaptığı görüşüyle genel olarak örtüştüğünü söyledi.

Higgins ayrıca, genel izlenimin Warsh'ın tamamen başkanlık etkisi altında olmadığı ve Federal Rezerv'in bağımsızlığını zayıflatmasının veya para biriminin değer kaybına ilişkin endişeleri artırmasının olası olmadığı yönünde olduğunu da sözlerine ekledi.

Sanae Takaichi

Japonya Başbakanı Sanae Takaichi Cumartesi günü yaptığı açıklamada, zayıf yenin olumlu yönleri olduğunu söyledi. Bu açıklamalar, Maliye Bakanlığı'nın para birimini desteklemek için olası müdahaleler konusunda tekrar tekrar yaptığı uyarılarla çelişiyor gibi görünüyordu.

Takaichi, önümüzdeki hafta yapılacak seçim öncesinde yaptığı kampanya konuşmasında, yenin değer kaybetmesine yönelik eleştirilere rağmen, bunun gıda endüstrisinden otomotive kadar ihracat sektörleri için değerli bir fırsat sunduğunu belirterek, para biriminin değer kaybının ABD gümrük vergilerine karşı bir tampon görevi gördüğünü ve ekonomiye somut destek sağladığını kaydetti.

Asahi gazetesinin yaptığı bir ankete göre, Takaichi'nin iktidardaki partisi yaklaşan alt meclis seçimlerinde güçlü bir zafer elde etme olasılığı yüksek.

Japonya faiz oranları

Piyasalar, Japonya Merkez Bankası'nın Mart ayındaki toplantısında çeyrek puanlık faiz artırımına ilişkin beklentileri şu anda %10'un altında fiyatlıyor.

Yatırımcılar, bu beklentileri yeniden fiyatlandırmak için Japonya'dan enflasyon, işsizlik ve ücretlerle ilgili daha fazla veri bekliyor.

Yenin görünümü

IG'de piyasa analisti olan Tony Sycamore, 8 Şubat'taki erken seçimlerin yen için bir sonraki önemli iç piyasa tetikleyicisi olmasının muhtemel olduğunu söyledi.

Liberal Demokrat Parti'nin çoğunluk zaferi durumunda USD/JPY'nin 160 seviyesine doğru ilerleyebileceğini, koalisyon ortaklarına bağlı olarak koalisyon sonucunun ise pariteyi 155.00 seviyesine yakın tutabileceğini sözlerine ekledi.

Kevin Warsh, ABD Başkanı Donald Trump'ın onu yaklaşık on yıl önce aday göstermeyi düşündüğü zamandan beri aralıklı olarak Federal Rezerv Başkanlığı pozisyonunu hedefliyor. Şimdi, bu görevi üstlenmeye yaklaştıkça, önündeki zorluğun boyutu daha da belirginleşiyor.

Warsh'ın etkili olabilmesi için en az üç kilit kesimin güvenini kazanması gerekiyor: faiz oranlarını değiştirmek için oylarına ihtiyaç duyduğu Federal Rezerv yetkilileri; siyasi güdülerle hareket ettiğini düşünürlerse borçlanma maliyetlerini düşürme çabalarını baltalayabilecek finans piyasaları; ve en az bunlar kadar önemli olan, faiz oranlarındaki değişikliklerin şirketler, hane halkları veya hatta hükümet gibi yüksek borçlu kesimleri nasıl etkilediğini tam olarak anlayan eski bir emlak geliştiricisi olan Başkan Trump'ın kendisi.

Chicago Üniversitesi'nde ekonomi profesörü ve Hindistan Merkez Bankası'nın eski başkanı Raghuram Rajan, "İnce bir dengeyi tutturması gerekiyor," dedi. "Eğer yönetime karşı çok uzlaşmacı görünürse, Fed üyelerinin desteğini kaybedecek ve uzlaşma sağlayamaz hale gelecektir."

Aynı zamanda Rajan, Beyaz Saray'ı karşısına almanın kendi risklerini de beraberinde getirdiğini ve potansiyel olarak Federal Rezerv'i başkanın hedef tahtasına yeniden yerleştirebileceğini ekledi. Trump döneminde, mevcut Fed Başkanı Jerome Powell, faiz oranlarını başkanın istediği kadar hızlı düşürmediği için defalarca eleştirildi ve şu anda Adalet Bakanlığı tarafından yürütülen bir ceza soruşturmasına tabi tutuluyor. Powell, soruşturmayı kendisini faiz oranlarını düşürmeye zorlamak için uydurulmuş bir bahane olarak nitelendirdi.

Warsh'ın Senato'daki onay süreci de zorlu geçebilir. İki Cumhuriyetçi senatör, ceza soruşturması sonuçlanmadığı sürece adaylığına karşı çıkacaklarını zaten açıkladılar. Bunlardan biri olan Kuzey Carolina Senatörü Thom Tillis, Senato Bankacılık Komitesi'nde görev yapıyor ve Demokratlarla birlikte aleyhte oy kullanırsa adaylığın ilerlemesini engelleyebilir. Tillis Cuma günü, Adalet Bakanlığı soruşturması sonuçlanana kadar Warsh'ın adaylığına karşı çıkmaya devam edeceğini yineledi.

Komitenin bir üyesi olan Virginia'dan Demokrat Senatör Mark Warner şunları söyledi: "Bu başkan tarafından seçilen herhangi bir Federal Rezerv başkanının, faiz oranlarını Trump'ın kişisel tercihlerinden ziyade ekonomik gerçeklere ve ihtiyaçlara göre belirleyen herhangi bir lidere karşı suçlamalarda bulunmakla tehdit eden bir yönetim altında, görevin gerektirdiği bağımsızlıkla hareket edebileceğine güvenmek zor."

Daha fazla dram yaşanabilir. Federal Rezerv'in karmaşık yapısı gereği, Powell, başkanlık görevi Mayıs ayında sona erdikten sonra bile Yönetim Kurulu ve faiz belirleme komitesinin üyesi olarak kalabilir. Bu durum, Warsh'ı 80 yıldır görülmemiş bir durumla karşı karşıya bırakabilir: eski bir başkanın yeni lidere karşı bir denge unsuru olarak hareket etmesi olasılığı.

Beyaz Saray'dan bağımsızlığını göstermek, Warsh'ın en büyük zorluğu olacak gibi görünüyor. Eski Fed başkan yardımcısı ve Princeton ekonomi profesörü Alan Blinder, en büyük belirsizliğin Trump'ın Warsh'ı merkez bankasının başına aday göstermesi karşılığında ondan ne tür güvenceler almış olabileceği olduğunu söyledi. Blinder, "Donald Trump'ı biliyoruz, bir tür sadakat yemini istiyor," dedi. "Umarım Kevin Warsh ona böyle bir yemin etmemiştir."

Blinder, Warsh'ın piyasa deneyimi ve para politikası uzmanlığına sahip olduğunu, bunların bu rol için önemli nitelikler olduğunu belirtti. Ancak Warsh'ın kişilerarası becerilerinin ve politika görüşmeleri sırasında diğer Fed yetkililerini etkileme yeteneğinin de aynı derecede kritik olduğunu vurguladı. Blinder, "Onun bolca sahip olduğu şey kişilerarası ve diplomatik beceridir," dedi. "İnsanlarla nasıl başa çıkacağını biliyor, bunda çok iyi ve geniş çapta seviliyor."

Warsh ile birlikte görev yapmış eski Federal Rezerv yöneticisi Don Kohn, onu "hem entelektüel olarak hem de ortamı okuma yeteneği açısından son derece zeki" olarak tanımladı. Kohn şunları ekledi: "Federal Rezerv'in kararlarının, Beyaz Saray'da kimin olursa olsun kısa vadeli hedeflerinden ziyade, uzun vadeli hedefleri olan fiyat istikrarı ve azami istihdam doğrultusunda yönlendirilmesinin ne kadar önemli olduğunu anlıyor."

Londra Metal Borsası'nda Cuma günkü işlemlerde bakır fiyatları, önceki seansta rekor seviyeye ulaşmasının ardından, kar realizasyonu ve ABD dolarının çoğu ana para birimine karşı güçlenmesinin etkisiyle düştü.

Londra Metal Borsası'nda en aktif işlem gören bakır vadeli işlemleri, Perşembe günü ton başına 14.527 dolarlık rekor seviyeye ulaştıktan sonra, Mekke saatiyle 13:55 itibarıyla %2,27 düşüşle ton başına 13.309,5 dolara geriledi.

Vadeli işlemler, seansın başlarında yaklaşık 13.000 dolara kadar geriledikten sonra kayıplarının bir kısmını telafi etti. Bu gerileme, Londra Metal Borsası'nın açılış öncesi kontrollerinde potansiyel bir teknik sorun tespit edilmesi ve borsanın açılışının bir saat gecikmesiyle aynı zamana denk geldi.

Bu arada, Bloomberg'e göre Citi Group analistleri, artan hurda arzı ve yüksek fiyatlar nedeniyle azalan talebi gerekçe göstererek, bu yıl ortalama bakır fiyatı tahminlerini ton başına 13.000 dolar olarak korudular.

Döviz piyasasında ise ABD dolar endeksi, GMT saatiyle 15:22 itibarıyla %0,5 artışla 96,7 puana yükseldi; en yüksek seviyesi 96,8, en düşük seviyesi ise 96,1 oldu.

ABD piyasalarında Mart vadeli bakır işlemleri, GMT 15:17 itibarıyla %2,7 düşüşle pound başına 6,02 dolara geriledi.

Bitcoin, Cuma günkü işlemlerde sert bir düşüş yaşayarak iki aydan fazla bir süredir en düşük seviyesine geriledi. Bu düşüşün nedeni, kaldıraçlı işlem yapan yatırımcıları etkileyen zorunlu tasfiye dalgası ve ABD Merkez Bankası'ndaki liderlik değişikliğinin potansiyel etkilerine ilişkin artan yatırımcı endişesiydi.

Doğu Zaman Dilimine göre saat 02:15 (GMT 07:15) itibarıyla dünyanın en büyük kripto para birimi %6,4 düşüşle 82.620,3 dolara geriledi.

Bitcoin, geçtiğimiz 24 saat içinde 81.201,5 dolarlık gün içi en düşük seviyesine geriledi ve kayıpların devam etmesi halinde Nisan ayı düşük seviyelerinin altına düşme tehlikesiyle karşı karşıya kaldı.

1,7 milyar dolarlık kripto tasfiyesi

CoinGlass'tan elde edilen veriler, satış dalgası sırasında son 24 saat içinde yaklaşık 1,68 milyar dolarlık kaldıraçlı pozisyonun tasfiye edildiğini ve bu tasfiyelerin yaklaşık %93'ünün uzun pozisyonlardan (fiyatların yükseleceğine dair bahislerden) kaynaklandığını gösterdi.

Yaklaşık 270.000 yatırımcı pozisyonlarından çıkmak zorunda kaldı ve bu durum Bitcoin ve diğer dijital varlıklardaki düşüşü daha da şiddetlendirdi.

Piyasalarda kaldıraçlı pozisyonların otomatik olarak kapatılması ve fiyatların yatırımcıların aleyhine hareket etmesi sonucu pozisyonların kapatılması tasfiye işlemlerine yol açar; bu durum genellikle oynaklığı artırır ve yüksek riskli varlık piyasalarında satışları hızlandırır.

Yatırımcılar Trump'ın Fed başkanı seçimini bekliyor.

Cuma günkü düşüş, ABD para politikasının gelecekteki liderliğine ilişkin piyasalardaki artan endişeyle aynı zamana denk geldi.

ABD Başkanı Donald Trump, Federal Rezerv Başkanı Jerome Powell'ın yerine geçecek ismi Cuma sabahı açıklayacağını söyledi. Bu açıklama, eski Fed yöneticisi Kevin Warsh'ın bu göreve aday gösterilebileceği yönünde spekülasyonlara yol açtı.

Haberlere göre Beyaz Saray, Warsh'ın merkez bankası başkanlığına aday gösterilmesi için şimdiden hazırlıklara başlamış durumda.

Warsh'ın genel olarak daha sıkı para politikası ve Federal Rezerv'in bilançosunun küçültülmesinden yana olduğu düşünülüyor; bu değişim piyasalardan likiditeyi çekebilir ve kripto paralar da dahil olmak üzere riskli varlıklar üzerinde baskı oluşturabilir.

Piyasalar bu endişelere daha geniş çaplı bir riskten kaçınma hareketiyle tepki verdi; bu hareket, ABD dolarının güçlenmesi ve tahvil getirilerinin yükselmesiyle kendini gösterirken, dijital varlık fiyatları yeniden satış baskısı altına girdi.

Merkez bankası politikasının gidişatı, faiz oranları, likidite koşulları ve yüksek riskli varlıkların değerlemesi üzerinde doğrudan bir etkiye sahiptir; bunların hepsi Bitcoin gibi kripto paralar için önemli itici güçlerdir.

Kripto para fiyatları bugün: altcoinler sert düşüş yaşadı.

Altcoinler de satış dalgasından nasibini aldı ve tasfiye işlemlerinin ağır baskısına maruz kaldı.

Dünyanın en büyük ikinci kripto para birimi olan Ether, %7'den fazla değer kaybederek 2.749,92 dolara geriledi.

Dünyanın en büyük üçüncü kripto para birimi olan XRP, %7 düşüşle 1,75 dolara geriledi.