ABD Başkanı Donald Trump'ın İran ile iki ülke arasındaki çatışmayı sona erdirmeyi amaçlayan geçici mutabakat zaptının "sona erdiğini" açıklamasının ardından ABD doları Çarşamba günü bir haftanın en yüksek seviyesine yakın seyretti; Yeni Zelanda doları ise merkez bankasının faiz oranlarını artırma kararı sonrasında yükselişe geçti.

Altı büyük para biriminden oluşan bir sepete karşı doların değerini izleyen ABD Dolar Endeksi, jeopolitik belirsizliğin artmasıyla yatırımcıların güvenli liman para birimine olan tercihlerinin devam etmesiyle 101,17 seviyesinde küçük bir değişiklik göstererek 2 Temmuz'dan bu yana en yüksek seviyesine yakın kaldı.

Jeopolitik gerilimler ABD dolarını destekliyor.

Rabobank Döviz Stratejisi Başkanı Jane Foley, piyasaların Trump'ın açıklamalarına belli bir ölçüde temkinli yaklaşmaya alışmış olmasına rağmen, ABD dolarının son gelişmelere tepki verdiğini söyledi.

"Bu açıklamalar karşı tarafı müzakere masasına geri getirmeyi amaçlıyor olabilir, ancak yine de piyasa endişesini artırma olasılığı yüksek," dedi.

Enerji piyasalarında Brent petrol vadeli işlemleri %6,24 artarak varil başına 78,82 dolara yükseldi ve art arda ikinci seansta da yükselişini sürdürdü.

Trump'ın açıklamaları, İran Devrim Muhafızları'nın Çarşamba günü, Hürmüz Boğazı'ndaki petrol tankerlerine yönelik saldırılara karşılık olarak ABD'nin İran'a düzenlediği hava saldırılarının ardından Bahreyn ve Kuveyt'teki ABD askeri tesislerini hedef aldığını duyurmasının ardından geldi.

Yeni Zelanda'nın faiz artırımı ve Fed tutanakları gündemde.

Bu arada, Yeni Zelanda Merkez Bankası'nın enflasyon baskılarını kontrol altına alma çabalarına devam eden politika yapıcıların beklentisi doğrultusunda gösterge faiz oranını 25 baz puan artırarak %2,50'ye yükseltme kararı sonrasında, Yeni Zelanda doları önceki kazanımlarının bir kısmını geri vererek %0,26 artışla 0,5691 ABD dolarına yükseldi.

Merkez bankası, enflasyonu kontrol altına almak için "para politikası teşviklerinin daha da azaltılmasının muhtemelen gerekeceğini" belirtti.

Westpac analistleri bir araştırma notunda, faiz artırımının ardındaki ana nedenlerden birinin, resmi nakit faiz oranının değişmeden kalması durumunda finansal koşulların daha elverişli hale geleceği endişesi olduğunu yazdı.

Çarşamba günü ilerleyen saatlerde yatırımcılar, yeni Fed Başkanı Kevin Warsh yönetiminde gerçekleştirilen ilk Haziran ayı politika toplantısının tutanaklarına odaklanacaklar.

ING'nin döviz stratejisti Francesco Pesole, tutanakların politika yapıcıların ek faiz artırımlarını ne kadar ciddiye aldıkları konusunda daha net bir tablo ortaya koyacağını söyledi.

"Toplantının ardından yetkililerin açıklamalarına dayanarak, güvercinvari bir sürpriz için sınırlı bir alan görüyoruz ve tutanakların Fed'in şahin mesajını güçlendireceğini ve ABD dolarına daha fazla destek sağlayacağını bekliyoruz," dedi.

Ancak Pesole, geçen hafta açıklanan ve beklentilerin altında kalan ABD istihdam verilerinin ardından piyasaların faiz artırımı beklentilerini önemli ölçüde artırmakta tereddüt edebileceği gerekçesiyle doların büyük bir yükseliş göstermesini beklemediğini de sözlerine ekledi.

Diğer para birimleri

ABD doları, Japon yenine karşı %0,24 artarak 162,48 yene yükseldi ve Japon yetkililerinin müdahale olasılığını izlemeye devam eden yatırımcılar sayesinde dördüncü ardışık seansta da yükselişini sürdürdü.

Euro, 1,1405 dolar seviyesinde neredeyse hiç değişmeden kalırken, sterlin %0,1 düşüşle 1,3334 dolara geriledi.

Çarşamba günü Avrupa piyasalarında altın fiyatları, ABD dolarının güçlenmesi ve petrol fiyatlarındaki artışın baskısı altında, üçüncü ardışık seansta da düşüşünü sürdürerek geriledi. Bu düşüşte ABD ile İran arasındaki askeri gerilimlerin yeniden tırmanması ve ABD Başkanı Donald Trump'ın Tahran ile ateşkesin sona erdiğini açıklaması etkili oldu.

Bugün ilerleyen saatlerde piyasalar, Kevin Warsh başkanlığındaki Federal Rezerv'in ilk para politikası toplantısının tutanaklarını bekliyor; bu tutanakların ABD para politikasının gelecekteki yönü hakkında daha belirleyici ipuçları vermesi bekleniyor.

Fiyat

Altın fiyatları bugün: Altın, açılış seviyesi olan 4.106,09 dolardan %1,35 düşüşle ons başına 4.050,48 dolara geriledi. Gün içi en yüksek seviyesi ise 4.134,05 dolardı.

Salı günkü kapanışta altın, ons başına 4.203,06 dolarlık iki haftalık zirvesinden devam eden kar satışlarıyla art arda ikinci günlük düşüşünü kaydederek %1,45 değer kaybetti.

Kar realizasyonunun yanı sıra, altın fiyatları daha güçlü ABD doları ve yükselen küresel petrol fiyatlarından da baskı altına girdi.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Çarşamba günü %0,1 artarak ikinci ardışık seansta da yükselişini sürdürdü ve ABD dolarının başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında devam eden gücünü yansıttı.

Özellikle ABD ve İran arasındaki askeri gerilimlerin yoğunlaşması ve ateşkesin bozulma riskinin artmasıyla birlikte, dolar, tercih edilen güvenli liman varlığı olarak yeniden canlanan talepten destek buldu.

Küresel petrol fiyatları

Petrol fiyatları Çarşamba günü yaklaşık %4,0 artarak ikinci ardışık seansta da yükselişini sürdürdü ve Hürmüz Boğazı'ndan arzda aksama ve deniz trafiğinde olası kesintilere ilişkin yenilenen endişeler nedeniyle iki haftanın en yüksek seviyesine ulaştı.

İran'daki çatışma gelişmeleri

• Amerika Birleşik Devletleri, İran içindeki 80'den fazla askeri noktayı hedef alan yoğun bir hava saldırısı dalgası başlattı. Bu noktalar arasında ülkenin güneyindeki Bandar Abbas, Sirik ve Qeshm Adası'ndaki yerler de bulunuyor.

• ABD'nin sert tepkisi, İran Devrim Muhafızları'nın Hürmüz Boğazı'ndan geçerken aralarında Katar bayrağı taşıyan bir doğalgaz gemisi ve Suudi bayrağı taşıyan bir başka geminin de bulunduğu üç ticari petrol tankerine saldırmasının ardından geldi.

• Tahran, füze saldırılarını, gemilerin "İran onaylı nakliye rotalarını" takip etmediği ve İran'ın uygulamaya çalıştığı transit ücretlerinden kaçınmak için Umman'a daha yakın rotaları kullanmaya çalıştığı gerekçesiyle gerçekleştirdi.

• ABD Hazine Bakanlığı, İran'ın ham petrol üretmesine ve satmasına izin veren geçici lisansı resmen iptal etti ve deniz saldırılarını 17 Haziran'da imzalanan mutabakat zaptının açık bir ihlali olarak nitelendirdi.

• Tahran, ABD bombardımanına “kararlı ve güçlü bir yanıt” vereceğini açıkladı. İran Dışişleri Bakanı Abbas Araghchi ise tehditler ve askeri saldırılar devam ettiği sürece nihai müzakerelerin mümkün olmadığını söyledi.

• Pakistan, 11 Temmuz'da ABD ve İran arasında üç karmaşık konuyu görüşmek üzere yapılacak yeni bir teknik görüşme turuna ev sahipliği yapacaktı: Tahran'a yönelik yaptırımlar, dondurulmuş fonların serbest bırakılması ve nükleer dosya.

• ABD Başkanı Donald Trump, İran ile ateşkesin sona erdiğine ve Tahran ile varılan mutabakat zaptının bittiğine inandığını söyledi.

ABD faiz oranları

• Petrol fiyatlarındaki artışın ortasında, CME FedWatch fiyatlandırması, Federal Reserve'in Temmuz toplantısında faiz oranlarını değiştirmeme olasılığının %75'ten %65'e düştüğünü, 25 baz puanlık faiz artırımı olasılığının ise %25'ten %35'e yükseldiğini gösterdi.

• Aralık ayı için, faiz oranlarının değişmeme olasılığı %23'ten %15'e düşerken, 25 baz puanlık faiz artırımı olasılığı %77'den %85'e yükseldi.

• Bugün ilerleyen saatlerde, Federal Rezerv'in yeni başkanı Kevin Warsh yönetimindeki ilk politika toplantısının tutanakları yayınlanacak ve yatırımcılar bu yıl ABD faiz oranlarının yönü konusunda daha net sinyaller bekliyor.

Altın görünümü

Piyasa stratejisti Ilya Spivak, son 24 saatte enflasyona ilişkin hafif endişelerin hakim olduğunu söyledi. Sonuç olarak, tahvil fiyatları düştü, dolar hafifçe yükseldi ve altın değer kaybetti.

SPDR Altın Fonu

Dünyanın en büyük altın destekli borsa yatırım fonu olan SPDR Gold Trust'ın varlıkları Salı günü 0,28 metrik ton azalarak toplam 1.002,51 metrik tona düştü.

Çarşamba günü Avrupa piyasalarında euro, başlıca para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetti ve yatırımcıların Hürmüz Boğazı'nda ABD ile İran arasında yeniden alevlenen askeri gerilimler nedeniyle doları tercih edilen güvenli liman varlığı olarak görmesiyle, ABD doları karşısında ikinci ardışık seansta da kayıplarını sürdürdü.

Küresel petrol fiyatlarındaki yeniden yükseliş, merkez bankaları üzerindeki enflasyonist baskılara ilişkin endişeleri de yeniden canlandırdı ve faiz oranlarının önümüzdeki aylarda daha yüksek kalabileceği veya daha da artabileceği beklentilerini güçlendirdi.

Fiyat

Euro bugün: Euro, ABD doları karşısında %0,1 değer kaybederek 1,1399 dolara geriledi ve seans açılış seviyesi olan 1,1412 dolardan düştü. Gün içi en düşük seviyesi ise 1,1413 dolar oldu.

Euro, Salı günü ABD doları karşısında %0,25 değer kaybederek, dört işlem gününün ardından ilk günlük düşüşünü yaşadı. Bu düşüşte, yatırımcıların euro'nun iki haftanın en yüksek seviyesi olan 1,1473 dolara ulaşmasının ardından kar alma işlemlerine devam etmesi etkili oldu.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Çarşamba günü %0,1 artarak, ABD dolarının başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepete karşı güçlenmesiyle ikinci ardışık seansta da yükselişini sürdürdü.

ABD ve İran arasında yeniden başlayan askeri çatışmanın ardından güvenli liman talebinden faydalanmaya devam eden dolar, ateşkes anlaşmasının çökeceği ve barış görüşmelerinin sona ereceği endişelerini artırdı.

Bugün ilerleyen saatlerde piyasalar, ABD Merkez Bankası Başkanı Kevin Warsh başkanlığındaki ilk para politikası toplantısının tutanaklarını yakından takip edecek. Bu tutanakların, bu yıl ABD faiz oranlarında daha fazla artış olasılığı hakkında yeni ipuçları vermesi bekleniyor.

Küresel petrol fiyatları

Petrol fiyatları Çarşamba günü yaklaşık %0,5 artarak ikinci gün üst üste yükselişini sürdürdü ve Hürmüz Boğazı'ndan potansiyel arz kesintileri ve deniz trafiğinde daha fazla aksama riskiyle ilgili yenilenen endişeler arasında iki haftanın en yüksek seviyesine ulaştı.

İran'daki çatışma gelişmeleri

• Amerika Birleşik Devletleri, İran genelinde 80'den fazla askeri noktayı hedef alan geniş çaplı bir hava saldırısı dalgası başlattı; bu noktalar arasında ülkenin güneyindeki Bandar Abbas, Sirik ve Qeshm Adası'ndaki yerler de bulunuyordu.

• Bu saldırılar, İran İslam Devrim Muhafızları'nın Hürmüz Boğazı'ndan geçerken aralarında Katar'a ait bir LNG taşıyıcısı ve Suudi bayrağı taşıyan bir başka geminin de bulunduğu üç ticari petrol tankerine saldırmasının ardından geldi.

• Tahran, gemilerin "İran onaylı nakliye rotalarına" uymadığını ve İran'ın uygulamaya çalıştığı transit ücretlerinden kaçınmak için Umman'a daha yakın rotaları kullanmaya çalıştığını iddia etti.

• ABD Hazine Bakanlığı, İran'ın ham petrol üretmesine ve ihraç etmesine izin veren geçici lisansı resmen iptal etti ve deniz saldırılarını 17 Haziran'da imzalanan mutabakat zaptının açık bir ihlali olarak nitelendirdi.

• İran, ABD saldırılarına "kararlı ve güçlü bir yanıt" vereceğini açıkladı. Dışişleri Bakanı Abbas Araghchi ise tehditler ve askeri saldırılar devam ettiği sürece nihai müzakerelerin yapılamayacağını söyledi.

• Pakistan, 11 Temmuz'da ABD ve İran arasında yaptırımların kaldırılması, dondurulmuş varlıkların serbest bırakılması ve İran'ın nükleer programı konularını görüşmek üzere bir başka teknik görüşme turuna ev sahipliği yapacaktı.

• ABD Başkanı Donald Trump, Washington'ın ya İran'la nihai bir anlaşmaya varacağını ya da kapsamlı askeri harekat yoluyla "işi bitireceğini" yineledi.

Avrupa faiz oranları

• Avrupa Merkez Bankası Başkanı Christine Lagarde, geçen hafta Sintra'daki ECB Forumu'nda yaptığı açıklamada, petrol fiyatlarındaki son düşüşün ardından Euro Bölgesi'ndeki enflasyon ve ekonomik büyüme risklerinin birkaç hafta öncesine göre daha dengeli hale geldiğini söyledi.

• Para piyasaları şu anda Avrupa Merkez Bankası'nın Temmuz ayında 25 baz puanlık faiz artırımı yapma olasılığını yaklaşık %10 olarak fiyatlıyor.

• Yatırımcılar, Avrupa para politikasının görünümünü yeniden değerlendirmek için enflasyon, istihdam ve ekonomik büyüme ile ilgili önümüzdeki Euro Bölgesi verilerini izlemeye devam edecekler.

Yeni Zelanda Merkez Bankası'nın üç yıl sonra ilk faiz artırımını gerçekleştirmesinin ardından, Yeni Zelanda doları Çarşamba günü küresel para birimleri karşısında keskin bir yükseliş göstererek ABD doları karşısında iki haftanın en yüksek seviyesine doğru tırmandı.

Merkez bankası ayrıca, ek faiz artırımlarının gerekebileceğine işaret etti; ancak ek sıkılaştırmanın zamanlaması ve boyutu, gelecek ekonomik verilere, enflasyon eğilimlerine ve ekonomik faaliyetin gücüne bağlı olacak.

Fiyat

Yeni Zelanda doları bugün: Yeni Zelanda doları, ABD doları karşısında %0,5 artışla 0,5707 seviyesine yükseldi ve seans açılış seviyesi olan 0,5678'den yukarı çıktı. Para birimi gün içi en düşük seviyesi olan 0,5673'e kadar geriledi.

Yeni Zelanda doları, Salı günü ABD doları karşısında %0,4 değer kaybederek kapandı ve yatırımcıların son dönemde 57,27 ABD senti ile iki haftanın en yüksek seviyesine ulaşmasının ardından kar alma işlemlerine devam etmesiyle art arda ikinci günlük düşüşünü kaydetti.

Yeni Zelanda Merkez Bankası

Yeni Zelanda Merkez Bankası (RBNZ), piyasa beklentilerine paralel olarak Çarşamba günü resmi nakit faiz oranını 25 baz puan artırarak %2,50'ye yükseltti. Bu hamle, faiz oranlarını Ekim 2025'ten bu yana en yüksek seviyeye çıkardı ve Mayıs 2023'ten bu yana ilk faiz artışı oldu.

RBNZ üç yıl sonra ilk kez yüksek faizli bir zam yaptı.

Para Politikası Komitesi'nin altı üyesinin tamamı bu kararı oy birliğiyle destekledi; politika yapıcılar, İran çatışmasının etkisinden kaynaklanan enflasyonist baskıları ele almaya çalışıyorlardı.

Merkez bankası, petrol ve enerji fiyatlarındaki son düşüşün ardından kısa vadeli fiyat baskılarının hafiflemesine rağmen enflasyonun %1 ila %3 arasındaki hedef aralığının üzerinde kaldığını belirtti. Politika yapıcılar, enerji şokunun etkilerinin tamamen ortadan kalkmadığını ve orta vadeli enflasyon risklerinin yüksek seviyede kaldığını da ekledi.

Yeni Zelanda Merkez Bankası (RBNZ), Yeni Zelanda ekonomisinin ikinci çeyrekte ivme kaybettiğini ancak güvenin artması ve düşük yakıt fiyatlarının ekonomik aktiviteyi desteklemesiyle üçüncü çeyrekte toparlanmaya devam etmesinin beklendiğini de belirtti.

Bankanın enflasyonun en az bir yıl içinde hedef aralığına döneceği beklentisi devam ediyor ve ek faiz artırımlarının gerekebileceği yinelendi. Ancak gelecekteki kararlar, gelecek ekonomik verilere, enflasyon gelişmelerine ve ekonomik faaliyetin gücüne bağlı olacaktır.

Yeni Zelanda faiz oranları

• Çarşamba günkü toplantının ardından, Eylül ayındaki toplantıda 25 baz puanlık bir faiz artırımı daha yapılacağına dair piyasa beklentileri %90'ın üzerine çıktı ve yatırımcılar artık yıl sonuna kadar iki ek faiz artırımı daha bekliyor.

• Yatırımcılar, para politikasının görünümünü yeniden değerlendirmek için enflasyon, istihdam ve GSYİH rakamları da dahil olmak üzere Yeni Zelanda'nın önümüzdeki ekonomik verilerini yakından takip edecekler.