Altın fiyatları Avrupa piyasalarında pazartesi günü düşüşe geçti, son üç seansta ikinci kez düşüşe geçti ve bir haftanın en düşük seviyesine geriledi. Altın, ABD dolarının döviz piyasasındaki güçlü performansı nedeniyle ons başına \$3.300'ün altına geriledi.

ABD Başkanı Donald Trump, çok sayıda ticaret anlaşmasında ilerleme kaydedildiğini belirterek ve bazı ülkelere yönelik gümrük muafiyetlerinin uzatılacağını duyurarak, ABD ekonomisinde olası bir resesyona ilişkin korkuları azalttı.

Fiyat

Altının ons fiyatı, 3.342,70 dolara kadar yükseldikten sonra açılış fiyatı olan 3.337,22 dolardan yüzde 1,1 düşüşle bir haftanın en düşük seviyesi olan 3.300,76 dolara geriledi.

Cuma günü altın fiyatları, ABD Bağımsızlık Günü tatili nedeniyle likiditenin azalmasıyla yaklaşık yüzde 0,35 oranında yükseldi.

Geçtiğimiz hafta altın fiyatları, alt seviyelerden gelen yenilenen alımlar sayesinde yüzde 1,9'luk bir artış kaydetti ve son üç haftadaki ilk haftalık artışını kaydetti.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Pazartesi günü yaklaşık %0,5 artarak 97,43'e çıktı. Bu, ABD dolarının önemli ve küçük para birimlerine karşı elde ettiği geniş kazanımları yansıtıyor. Bu, iki haftanın en yüksek seviyesi.

Bilindiği üzere, ABD dolarının yükselen seviyeleri, dolar üzerinden fiyatlandırılan külçe altını, diğer para birimlerini kullanan alıcılar açısından daha az cazip hale getiriyor.

ABD Başkanı Donald Trump, Pazar günü yaptığı açıklamada, ABD'nin önümüzdeki günlerde birkaç ticaret anlaşmasını sonuçlandırmaya yakın olduğunu ve 9 Temmuz'a kadar diğer ülkeleri daha yüksek gümrük vergileri konusunda bilgilendireceğini, yeni gümrük vergilerinin ise 1 Ağustos'ta yürürlüğe gireceğini belirtti.

Trump, başlangıçta Nisan ayında çoğu ülke için %10'luk bir temel tarife oranı duyurmuştu ve ek vergiler %50'ye kadar ulaşıyordu. Daha sonra, %10'luk taban hariç tüm tarifelerin yürürlük tarihini 9 Temmuz'a erteledi ve etkilenen ülkelerin çoğuna üç haftalık bir muafiyet süresi verdi.

ABD Faiz Oranları

Geçtiğimiz hafta yayınlanan işgücü piyasası verileri, ABD ekonomisinin Haziran ayında 111.000'lik beklentileri aşarak 147.000 yeni iş eklediğini gösterdi. İşsizlik oranı Mayıs ayındaki %4,2'den %4,1'e düşerken, tahminler %4,3'e yükseleceğini gösteriyordu.

CME Group'un FedWatch aracı, verilerin ardından Temmuz toplantısında 25 baz puanlık faiz indirimi olasılığının yüzde 25'ten yüzde 5'e düştüğünü, faizlerin sabit tutulması olasılığının ise yüzde 75'ten yüzde 95'e çıktığını gösterdi.

Eylül toplantısında faiz indirimi olasılığı yüzde 95'ten yüzde 70'e düşerken, faiz indirimi beklentisi yüzde 5'ten yüzde 30'a çıktı.

Altın Fiyat Görünümü

OANDA Asya-Pasifik piyasa analisti Kelvin Wong, "Bu kısa vadeli muafiyet (ABD'den) bugünkü seansta altın fiyatlarında zayıflığa neden oluyor." dedi.

Wong şunları ekledi: "3.320 dolar seviyesinde bir fiyat hareketi daha bekliyorum, ardından 3.360 dolar seviyesindeki direnç seviyesine ulaşabiliriz - kısa vadeli bir bariyer."

SPDR Altın Güveni

Dünyanın en büyük altın destekli borsa yatırım fonu olan SPDR Gold Trust'ın elindeki varlıklar, cuma günü üst üste ikinci gün de değişmedi ve toplam varlıklar, 18 Haziran'dan bu yana en düşük seviye olan 947,66 metrik tonda kaldı.

Euro, Pazartesi günü Avrupa piyasasında küresel para birimleri sepetine karşı düşüş yaşadı ve Cuma günü ABD dolarına karşı kısa bir süreliğine duraksayan kayıplara devam etti. Para birimi, düzeltme hareketleri ve kar alımları nedeniyle dört yıllık zirvesinden geri çekildi.

ABD doları, Başkan Donald Trump'ın karşılıklı tarifeleri uygulamaya koymak için belirlediği 90 günlük son tarihin bu Çarşamba günü yaklaşmasıyla güçlendi. Şimdiye kadar yalnızca Birleşik Krallık, Çin ve Vietnam, Beyaz Saray ile herhangi bir ticaret anlaşması biçimini kabul etti.

Avrupa'dan son dönemde açıklanan önemli enflasyon verileri, piyasaların avro bölgesinden gelecek önemli ekonomik verileri beklemesiyle, temmuz ayında Avrupa'da faiz indirimi olasılığına ilişkin belirsizliği artırdı.

Fiyat

Euro, dolara karşı %0,15 düşüşle 1,1778 dolarlık açılış seviyesinden 1,1763 dolara geriledi. 1,1790 dolarlık zirveye ulaştı.

Euro, Cuma günkü seansı %0,1'in üzerinde bir kazançla tamamladı ve 1,1830 seviyesindeki dört yıllık zirveden gelen kar satışları nedeniyle duraklayan iki günlük yükseliş trendine devam etti.

Euro, dolar karşısında son bir haftada yüzde 0,45 değer kazanarak üst üste ikinci haftalık yükselişini gerçekleştirdi.

ABD doları

ABD Dolar Endeksi Pazartesi günü %0,15 yükselerek Cuma günü kısa bir süreliğine duraklayan kazanımlara devam etti. Endeks, birkaç haftadır en yüksek seviyesine ulaşmanın eşiğinde ve bu da doların majör ve minör para birimlerinden oluşan bir sepete karşı genel gücünü yansıtıyor.

Dolardaki yükseliş, Trump yönetiminin gümrük vergisi son tarihinin yaklaşmasıyla birlikte, piyasaların ticaretteki önemli gelişmeleri beklemesiyle birlikte geliyor.

Birleşik Devletler'in ticaret ortaklarının çoğunun, bu Çarşamba günü "Kurtuluş Günü"nde 90 günlük muafiyet süresinin sona ermesiyle birlikte önemli ölçüde daha yüksek tarifelerle karşılaşması bekleniyor. Bugüne kadar, yalnızca Birleşik Krallık, Çin ve Vietnam, Beyaz Saray ile herhangi bir ticaret anlaşması imzaladı.

Görüşler ve Analizler

Convera'nın Baş Döviz Aracısı James Knifton, "Resmi duraklama sona erdiğinde ve yeni tarife seviyeleri açıklandığında piyasada oynaklık kaçınılmaz görünüyor." dedi.

Şunları ekledi: "Aynı zamanda, bu sefer etki daha az şiddetli olabilir. Beklentileri aşan önceki duyuruların aksine, mevcut teklifler büyük ölçüde bekleniyor. Dahası, piyasalar son tarihin muhtemel bir şekilde uzatılmasını fiyatlıyor gibi görünüyor."

Avrupa Faiz Oranları

Avro Bölgesi Tüketici Fiyat Endeksi, Mayıs ayındaki %1,9'luk artışın ardından Haziran ayında piyasa beklentileri doğrultusunda yıllık %2,0 arttı.

Reuters kaynaklarına göre, Avrupa Merkez Bankası'nın son toplantısında net bir çoğunluk, Temmuz ayında faiz oranlarının sabit tutulması yönünde tercihini dile getirirken, bazı üyeler daha uzun bir ara verilmesini bile savundu.

ECB'nin Temmuz ayında 25 baz puanlık faiz indirimine ilişkin para piyasası fiyatlandırması şu anda yaklaşık %30 seviyesinde bulunuyor.

Japon yeni, pazartesi günü Asya piyasalarında haftanın başında düşüşe geçti, ABD doları karşısında bir kez daha negatif bölgeye geriledi ve güvenli liman talebinin azalmasıyla birkaç haftanın en düşük seviyesine yaklaştı.

Bu arada, ABD doları, Başkan Donald Trump tarafından duyurulan 90 günlük tarife son tarihinin bu Çarşamba günü yaklaşmasıyla güçlendi. Şimdiye kadar, yalnızca İngiltere, Çin ve Vietnam, Beyaz Saray ile herhangi bir ticaret anlaşması biçimini kabul etti.

Japonya Merkez Bankası'nın Temmuz ayında faiz artırımı yapmasına ilişkin beklentiler, Cuma günü Tokyo'da açıklanan güçlü ekonomik verilerin ardından arttı. Yatırımcılar artık dünyanın üçüncü büyük ekonomisindeki enflasyon, ücretler ve işsizlikle ilgili daha fazla rakam bekliyor.

Fiyat

Dolar, günün açılışında 144,37 yenden işlem görürken, 144,22 yene kadar gerilemesinin ardından yen karşısında %0,35 artışla 144,84 yene çıktı.

Japonya'dan gelen güçlü harcama verilerinin ardından yen, dolara karşı Cuma günkü kapanışta yüzde 0,3 değer kazanarak son üç seansta ilk kez yükseldi.

Yen, haftalık bazda yüzde 0,1'lik bir artış kaydederek, dolara karşı üst üste ikinci haftalık yükselişini gerçekleştirdi.

ABD doları

ABD dolar endeksi Pazartesi günü %0,15 yükseldi, Cuma günü kısa bir duraklamanın ardından kazanımlarını sürdürdü ve birkaç haftanın en yüksek seviyesine yaklaştı. Bu hareket, majör ve minör para birimlerinden oluşan bir sepete karşı geniş çaplı dolar gücünü yansıtıyordu.

ABD dolarının yükselişi, Başkan Trump'ın karşılıklı tarifeleri yürürlüğe koymak için belirlediği son tarihin yaklaşmasıyla birlikte, yatırımcıların ticaretle ilgili önemli haberlere yönelik artan beklentisiyle gerçekleşti.

Amerika'nın ticaret ortaklarının çoğunun, bu Çarşamba günü "Kurtuluş Günü"nde 90 günlük sürenin dolmasının ardından önemli ölçüde daha yüksek tarifelerle karşılaşması bekleniyor. Bugüne kadar, yalnızca İngiltere, Çin ve Vietnam yönetimle herhangi bir ticaret anlaşması imzaladı.

Yorum ve Analiz

Convera'nın Kıdemli Döviz Aracısı James Kniveton, "Duraklama resmen sona erdiğinde ve yeni tarife seviyeleri açıklandığında oynaklık kaçınılmaz görünüyor." dedi.

"Ancak, bu seferki etki daha az şiddetli olabilir. Tarifelerin beklentileri aştığı önceki duyuruların aksine, mevcut teklifler büyük ölçüde fiyatlandırılmış durumda. Ayrıca, piyasalar başka bir son tarih uzatma olasılığını da hesaba katıyor gibi görünüyor."

Japon Faiz Oranları

Cuma günü Tokyo'da yayınlanan veriler, Japonya'daki hanehalkı harcamalarının Mayıs ayında yıllık bazda %4,7 arttığını gösterdi - Ağustos 2022'den bu yana en hızlı artış - %1,3'lük artış beklentisinin çok üzerinde. Nisan harcamalarında %0,1 düşüş görüldü.

Bu verilerin ardından Japonya Merkez Bankası'nın Temmuz toplantısında faiz oranlarını 25 baz puan artırma olasılığı yüzde 40'tan yüzde 45'e çıktı.

Yatırımcılar şimdi enflasyon, ücretler ve işsizlikle ilgili daha fazla verinin gelmesini bekleyerek bu beklentileri yeniden değerlendiriyor.

Bitcoin fiyatları, yatırımcıların ABD Başkanı Donald Trump'ın yaklaşan ticaret tarifelerine hazırlanması ve piyasaların kısa vadeli faiz indirimi beklentilerini azaltmasıyla son kazanımlarını kaybetmesinin ardından Cuma günü düşüşe geçti. Bu durum dijital varlıklar üzerindeki baskıyı artırdı.

ABD'li yasa koyucuların uzun zamandır beklenen "Kripto Haftası"nı duyurmasına rağmen, daha geniş kripto para birimleri de geri çekildi; bu hafta sektöre yönelik önemli düzenleyici faturaların tartışılacağı belirtiliyor.

Dünyanın en büyük kripto para birimi Bitcoin, gece 110.500 dolara kadar çıktıktan sonra, saat 09:22 itibarıyla yüzde 0,9 düşüşle 108.933,4 dolara geriledi.

Bu ilk kazanımlar, ABD-Çin ticaret görüşmelerindeki ilerlemeye ilişkin iyimserlikten kaynaklandı ve bu da kripto paranın yaklaşık bir aydır devam eden 103.000 ila 108.000 dolar arasındaki dar işlem aralığından çıkmasına yardımcı oldu.

Gerilemeye rağmen Bitcoin, üst üste ikinci haftalık kazanım yolunda ilerlemeye devam etti.

Ancak, ABD'deki yüksek tarifeler ve yakın gelecekte bir faiz indirimi ihtimalinin azalmasıyla ilgili yenilenen endişeler nedeniyle olumlu ivme azaldı. Kongre'nin Trump'ın önümüzdeki yıllarda ulusal borcu önemli ölçüde artıracağı tahmin edilen kapsamlı vergi ve harcama paketini onaylaması baskıya eklendi.

ABD Bağımsızlık Günü tatili nedeniyle Cuma günü işlem hacminin düşük kalması bekleniyor.

Bitcoin, tarife ve faiz indirimi endişeleri arasında geri çekildi

Bitcoin, Trump'ın cuma gününden itibaren büyük ekonomilere yeni gümrük tarifelerini içeren mektuplar göndermeye başlayacağını duyurmasının ardından perşembe günkü zirvelerden geri çekildi.

Trump'ın açıklamasına göre, 10 ila 12 ülkeye, 1 Ağustos'ta yürürlüğe girecek yüzde 10 ila yüzde 20, hatta yüzde 60-70'e kadar çıkabilecek tarifelerin yer aldığı mektuplar gönderilecek.

Bu tür önlemlerin küresel ticarette büyük aksamalara yol açabileceği ve ekonomik sonuçlara yol açabileceği yönündeki endişeler yeniden alevlendi.

Analistler, ABD ticaret politikasıyla ilgili netlik eksikliğinin, Federal Rezerv'in faiz oranlarını sabit tutmasının temel nedenlerinden biri olduğunu belirtti. Fed Başkanı Jerome Powell yakın zamanda bu tür tarifelerin tetikleyebileceği enflasyonist riskler konusunda uyardı.

Bu arada, Perşembe günü beklenenden güçlü gelen ABD istihdam raporu, Temmuz ayında faiz indirimine yönelik piyasa bahislerini azaltırken, Eylül ayında faiz indirimi beklentileri de geriledi.

Dijital varlıkların genellikle daha yüksek faiz oranlarına olumsuz tepki verdiğini, çünkü daha riskli yatırımlar için mevcut likiditeyi azalttığını belirtmekte fayda var.

Washington'daki yasama söylentilerine rağmen kripto para piyasası zayıflıyor

ABD Kongresi'nde Kripto Haftası duyurulmasına rağmen, kripto para piyasasının genelinde Cuma günü hafif düşüşler görüldü; ancak bu duyuru şu ana kadar fiyatlarda ani bir toparlanma yaratmadı.

Temsilciler Meclisi üyeleri, 14 Temmuz haftasının dijital varlık mevzuatına ayrılacağını ve üç önemli yasa tasarısının ilerlemesinin beklendiğini duyurdu:

GENIUS Yasası: Stabilcoin'leri düzenlemek için kapsamlı bir çerçeve

CLARITY Yasası

CBDC Gözetimine Karşı Devlet Yasası

Temsilciler Meclisi Başkanı Mike Johnson, perşembe günü yaptığı açıklamada, "Temsilciler Meclisi Cumhuriyetçileri, Başkan Trump'ın dijital varlık ve kripto para gündemini tam olarak uygulamak için kararlı adımlar atıyor." dedi.

Bitcoin'in 110.000 dolara doğru ilerlemesi bir çıkış mı yoksa boğa tuzağı mı?

Bitcoin'in 110.000 dolar eşiğinin altında seyretmesiyle birlikte yatırımcılar kripto paranın bir sonraki hamlesi konusunda ikiye bölünmüş durumda.

Ünlü tüccar Bizans General, vadeli işlem verilerine atıfta bulunarak, coin'in 112.000 doların üzerinde bir çıkışa hazırlanıyor olabileceğini öne süren bir grafik yayınladı. Fiyat hareketinin yanı sıra artan açık faizin genellikle keskin fiyat genişlemelerinden önce geldiğini belirtti.

Ancak, piyasa emir defterleri artan satış baskısını yansıtmaya başladı. 110.000$ seviyesinde büyük bir satış emri bloğu belirdi — genellikle kar alımı veya büyük sahiplerin direnci olarak yorumlanır.

Öte yandan, yatırımcı KillaXBT, Bitcoin'in son zamanlarda likiditeyi direnç seviyesinin üzerine ve desteğin altına taşıdığını, ancak daha sonra hızla geri döndüğünü belirtti; bu, gerçek bir yön hareketi öncesinde kaldıraçlı yatırımcıları likide etmeyi amaçlayan "sahtekarlıklara" özgü bir davranıştır.