Avrupa piyasalarında altın fiyatları Perşembe günü yükseldi, dün duraklayan kazanımlarını yeniden yakaladı ve döviz piyasasında Amerikan dolarının değer kaybetmesiyle pozitif bölgeye geçerek dört haftanın en yüksek seviyesine tekrar yaklaştı.

Bu durum, Pakistan'ın ev sahipliğinde gerçekleşen önceki tur görüşmelerin başarısızlıkla sonuçlanmasının ardından, ABD ve İran arasındaki görüşmelerle ilgili yeni gelişmelerin beklendiği bir dönemde yaşanıyor; yeni bir barış görüşmeleri turu için yoğun diplomatik çabalar sürdürülüyor.

Fiyat Genel Bakışı

- Altın Fiyatları Bugün: Altın fiyatları, açılış seviyesi olan (4.791,26 $)'dan %1,0 artarak (4.838,42 $)'a yükseldi ve (4.791,10 $)'lık en düşük seviyeyi kaydetti.

Çarşamba günü fiyatların kesinleşmesiyle birlikte, altın fiyatları düzeltme ve kar alma işlemleri nedeniyle yaklaşık %1,05 değer kaybetti. Altın fiyatları daha önce ons başına 4.871,34 dolar ile dört haftanın en yüksek seviyesini kaydetmişti.

ABD Doları

Dolar endeksi Perşembe günü %0,2'den fazla düşerek art arda dokuzuncu seansta da kayıplarını derinleştirdi ve 97,83 puanla altı haftanın en düşük seviyesine geriledi. Bu düşüş, Amerikan dolarının küresel para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetmeye devam ettiğini yansıtıyor.

Piyasalarda ABD ve İran'ın barış anlaşmasına varması olasılığına ilişkin iyimserlik arttı ve bu durum, yatırımcıların güvenli liman olarak gördükleri Amerikan dolarındaki varlıklarını azaltıp daha yüksek riskli varlıklara yönelmelerine neden oldu.

ABD Başkanı Donald Trump, ABD-İsrail'in İran'a karşı savaşının "sona ermek üzere" olduğunu belirtirken, Beyaz Saray da Pakistan'da ek doğrudan görüşme turlarının olasılığına dikkat çekerek bir anlaşmaya varılması konusunda iyimserliğini dile getirdi.

ANZ Bank Asya araştırmaları başkanı Khoon Goh, "Piyasalar şu anda çatışmayı esasen görmezden geliyor ve bir tür uzlaşma bekliyor" dedi. Goh ayrıca şunları ekledi: "Piyasalar savaşın etkisini fiyatlandırdıkça, dolar üzerinde daha fazla baskı ve yaklaşık geçen yıl başlayan aşağı yönlü trendin yeniden başlamasını görebiliriz."

ABD Faiz Oranları

- CME Group'un FedWatch aracına göre: ABD'nin Nisan ayı toplantısında faiz oranlarını değiştirmeme olasılığının fiyatlaması şu anda %99 seviyesinde sabit kalırken, faiz oranlarının yaklaşık 25 baz puan artırılması olasılığının fiyatlaması %1 seviyesindedir.

- Bu olasılıkları yeniden fiyatlandırmak için yatırımcılar, Amerika Birleşik Devletleri'nden gelecek daha fazla ekonomik verinin açıklanmasını yakından takip ediyor.

Altın Performans Beklentileri

OANDA'nın Asya Pasifik kıdemli piyasa analisti Kelvin Wong, "Altın fiyatlarındaki artışın ana itici gücü, Amerika Birleşik Devletleri ve İran arasında ateşkes sağlanmasına ilişkin iyimserliktir" dedi.

Wong sözlerine şöyle devam etti: Eğer 4.900 doların üzerinde bir kırılma görmeye başlarsak, psikolojik seviye olan 5.000 dolarda yer alan bir sonraki ara direnç bölgesine doğru olası bir yükseliş daha göz ardı edilemez.

SPDR Fonu

Dünyanın en büyük altın destekli borsa yatırım fonu olan SPDR Gold Trust'ın altın rezervleri Çarşamba günü yaklaşık 2,28 metrik ton artarak üst üste ikinci günlük artışı kaydetti ve toplam rezervi 1.051,76 metrik tona ulaştırdı; bu da bir haftanın en yüksek seviyesi.

Euro, Perşembe günü Avrupa piyasalarında küresel para birimlerinden oluşan bir sepete karşı yükselerek, ABD doları karşısında art arda dokuzuncu gün kazanç sağladı ve yedi haftanın en yüksek seviyesine ulaştı. Bu yükseliş, ABD ve İran'ın barış anlaşmasına varması olasılığına ilişkin iyimserliğin küresel piyasalara hakim olduğu olumlu bir atmosferde gerçekleşti.

Beyaz Saray'ın İran'la barış anlaşmasına ilişkin iyimserliği piyasa duyarlılığını artırdığı ve yatırımcıları Washington ile Tahran arasındaki yoğun görüşmelerle ilgili yeni gelişmeleri beklerken güvenli liman pozisyonlarından çıkmaya teşvik ettiği için Amerikan doları değer kaybetmeye devam ediyor.

Küresel petrol fiyatlarındaki son düşüşün ardından, Avrupa Merkez Bankası'ndaki (ECB) para politikası yapıcıları üzerindeki enflasyonist baskıların azaldığı ve bu yıl Avrupa faiz oranlarının yükseltilme olasılığının düştüğü yönünde işaretler artıyor.

Fiyat Genel Bakışı

- Bugünkü Euro Döviz Kuru: Euro, dolara karşı %0,2 artarak (1,1824 $) seviyesine yükseldi ve 27 Şubat'tan bu yana en yüksek seviyesine ulaştı. Bugün açılış fiyatı ise (1,1799 $) idi. Günün en düşük seviyesi ise (1,1795 $) oldu.

- Euro, ABD-İran görüşmelerindeki olumlu gelişmelerin etkisiyle Çarşamba günkü işlemleri dolara karşı %0,1'den az bir artışla tamamladı ve art arda sekizinci günlük yükselişini kaydederek bu yılki en uzun günlük yükseliş serisini yaşadı.

ABD Doları

Dolar endeksi Perşembe günü %0,2'den fazla düşerek art arda dokuzuncu seansta da kayıplarını derinleştirdi ve 97,83 puanla altı haftanın en düşük seviyesine geriledi. Bu düşüş, Amerikan dolarının başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetmeye devam ettiğini yansıtıyor.

Piyasalarda ABD ve İran'ın barış anlaşmasına varması olasılığına ilişkin iyimserlik arttı ve bu durum, yatırımcıların güvenli liman olarak gördükleri Amerikan dolarındaki varlıklarını azaltıp daha yüksek riskli varlıklara yönelmelerine neden oldu.

ABD Başkanı Donald Trump, ABD-İsrail'in İran'a karşı savaşının "sona ermek üzere" olduğunu belirtirken, Beyaz Saray da Pakistan'da ek doğrudan görüşme turlarının olasılığına dikkat çekerek bir anlaşmaya varılması konusunda iyimserliğini dile getirdi.

ANZ Bank Asya araştırmaları başkanı Khoon Goh, "Piyasalar şu anda çatışmayı esasen görmezden geliyor ve bir tür uzlaşma bekliyor" dedi. Goh ayrıca şunları ekledi: "Piyasalar savaşın etkisini fiyatlandırdıkça, dolar üzerinde daha fazla baskı ve yaklaşık geçen yıl başlayan aşağı yönlü trendin yeniden başlamasını görebiliriz."

Avrupa Faiz Oranları

- Küresel petrol fiyatlarındaki düşüşle birlikte, Avrupa Merkez Bankası'nın Nisan ayında Avrupa faiz oranlarını yaklaşık 25 baz puan artırma olasılığının para piyasası fiyatlandırması %35'ten %15'e düştü.

- Yukarıdaki olasılıkları yeniden fiyatlandırmak için yatırımcılar, Euro bölgesinde enflasyon, işsizlik ve ücret seviyelerine ilişkin daha fazla ekonomik verinin açıklanmasını bekliyor.

Avustralya doları, Perşembe günü Asya piyasalarında küresel para birimlerinden oluşan bir sepete karşı genel olarak yükseldi ve Amerikan doları karşısındaki kazançlarını üst üste dördüncü gün sürdürerek dört yılın en yüksek seviyesine ulaştı. Bu yükseliş, Amerikan dolarının döviz piyasasındaki değer kaybından kaynaklandı.

Avustralya Merkez Bankası'nın (RBA) yaklaşan Mayıs toplantısında faiz oranlarını artıracağına dair güçlü beklentiler, özellikle Avustralya'da "İran savaşı" baskılarına ve artan enerji maliyetlerine rağmen işgücü piyasasının direncini gösteren önemli verilerin açıklanmasının ardından, para birimini destekledi.

Fiyat Genel Bakışı

- Avustralya Doları Döviz Kuru Bugün: Avustralya doları, Amerikan doları karşısında %0,45 artışla (0,7198) seviyesine yükseldi ve Haziran 2022'den bu yana en yüksek seviyesine ulaştı. Bugün açılış fiyatı (0,7165) iken, gün içinde en düşük seviyeyi (0,7163) olarak kaydetti.

- Avustralya doları, olumlu risk algısı ve ABD hisse senetlerinin yeni rekor seviyelere çıkmasıyla birlikte Çarşamba günkü işlemleri ABD doları karşısında %0,6 artışla tamamlayarak üst üste üçüncü günlük kazancını kaydetti.

ABD Doları

Dolar endeksi Perşembe günü %0,2'den fazla düşerek art arda dokuzuncu seansta da kayıplarını derinleştirdi ve 97,83 puanla altı haftanın en düşük seviyesine geriledi. Bu düşüş, Amerikan dolarının başlıca ve ikincil para birimlerinden oluşan bir sepet karşısında değer kaybetmeye devam ettiğini yansıtıyor.

Piyasalarda ABD ve İran'ın barış anlaşmasına varması olasılığına ilişkin iyimserlik arttı ve bu durum, yatırımcıların güvenli liman olarak gördükleri Amerikan dolarındaki varlıklarını azaltıp daha yüksek riskli varlıklara yönelmelerine neden oldu.

ABD Başkanı Donald Trump, ABD-İsrail'in İran'a karşı savaşının "sona ermek üzere" olduğunu belirtirken, Beyaz Saray da Pakistan'da ek doğrudan görüşme turlarının olasılığına dikkat çekerek bir anlaşmaya varılması konusunda iyimserliğini dile getirdi.

ANZ Bank Asya araştırmaları başkanı Khoon Goh, "Piyasalar şu anda çatışmayı esasen görmezden geliyor ve bir tür uzlaşma bekliyor" dedi. Goh ayrıca şunları ekledi: "Piyasalar savaşın etkisini fiyatlandırdıkça, dolar üzerinde daha fazla baskı ve yaklaşık geçen yıl başlayan aşağı yönlü trendin yeniden başlamasını görebiliriz."

Avustralya Verileri

Bugün Sidney'de açıklanan önemli ekonomik veriler şunları gösterdi:

- İşsizlik oranı Mart ayında %4,3 seviyesinde sabit kaldı ve piyasa beklentileriyle ve Avustralya Merkez Bankası (RBA) ile tam olarak örtüştü.

- Avustralya ekonomisi Mart ayında 17.900 yeni iş imkanı yarattı; bu rakam, 20.000 iş imkanı beklentisine oldukça yakın.

- Tam zamanlı istihdamda niteliksel bir sıçrama yaşandı; Şubat ayında 27.700 iş kaybının ardından Mart ayında 52.500 iş eklendi.

- Nisan ayı tüketici enflasyon beklentileri endeksi, bir önceki aya göre %5,2'den %5,9'a yükseldi. Enflasyon beklentilerine ilişkin bu değer, 2022 yılının sonlarından bu yana en yüksek seviye olup, Avustralya Merkez Bankası (RBA) üzerindeki baskıyı artırıyor.

Çin Ekonomisi

Avustralya ekonomisinin en büyük ticaret ortağı olan Çin ekonomisi, geçen yılın son çeyreğinde %4,5'lik bir büyüme kaydettikten sonra, 2026 yılının ilk çeyreğinde %5'lik güçlü bir büyüme oranıyla analistlerin %4,8'lik beklentisini aştı.

Avustralya Faiz Oranları

- Yukarıdaki verilere göre, Avustralya Merkez Bankası'nın Mayıs ayında faiz oranlarını yaklaşık 25 baz puan artırma olasılığının fiyatlandırılması %55'ten %70'e yükseldi.

- Bu olasılıkları yeniden fiyatlandırmak için yatırımcılar, Avustralya'daki enflasyon, işsizlik ve ücret seviyelerine ilişkin daha fazla verinin açıklanmasını bekliyor.

- Avustralya Merkez Bankası, ABD-İsrail savaşının küresel petrol ticaretine etkisi ve ülke genelinde artan yakıt fiyatları nedeniyle bu yıl faiz oranlarını iki kez artırarak %4,1'e çıkardı.

Çarşamba günü S&P 500 endeksi yeni bir rekor seviyede kapanarak, ABD ile İran arasındaki çatışmanın başlamasından bu yana ilk kez rekor kapanışını gerçekleştirdi. Yatırımcılar, gerilimin azalacağına dair umutlar ve güçlü kazanç beklentileriyle yüksek riskli varlıklara geri döndüler.

LSEG verilerine göre endeks, %0,8 artışla 7.022,95 puan seviyesinde kapanarak Ocak ayındaki önceki rekor kapanış seviyesini aştı. Ayrıca gün içi en yüksek seviyesi olan 7.026,24 puana da ulaştı.

Raporda, ABD Başkanı Donald Trump'ın, İslamabad'da yapılan ilk tur görüşmelerin başarısızlıkla sonuçlanmasının ardından, İran'la savaşı sona erdirmek için görüşmelerin yakında yeniden başlayabileceğini belirttiği kaydedildi. Geçen ay çatışmaların başlamasıyla piyasalar sert bir düşüş yaşamış, petrol piyasalarında tarihi bir şoka neden olmuş ve enflasyon ile ABD faiz oranı beklentilerine ilişkin endişeleri yeniden canlandırmıştı.

S&P 500 endeksi, 28 Şubat'ta çatışmaların patlak vermesinin ardından %9'a kadar düşüş göstererek geleneksel %10'luk düzeltme seviyesinin hemen altında kaldı. Bununla birlikte, Nasdaq Bileşik Endeksi ve Dow Jones Sanayi Endeksi, satış dalgası sırasında düzeltme bölgesine (%10) ulaştı.

Piyasalar, güçlü şirket kâr beklentilerinden destek aldı. Büyük bankaların yöneticileri, petrol fiyat şokuna rağmen Amerikan tüketicisinin dirençli kaldığını ve işlem faaliyetlerinin ve halka arzların güçlü bir şekilde devam ettiğini bildirdi.

LSEG verilerine göre, S&P 500 şirketlerinin yılın ilk çeyreğinde toplam 605,1 milyar dolar kar elde etmesi bekleniyor; bu rakam, çeyreğin başındaki 598,7 milyar dolarlık tahminlerin altında kalıyor.

Birçok finans kurumu, jeopolitik gerilimlerin yeniden tırmanması ve bu durumun piyasa güvenini test etmesi risklerine rağmen, önceki düşüşü hisse senetlerini daha düşük fiyatlardan satın almak için bir fırsat olarak gördü.

Analistler, jeopolitik riskler azalsa bile, özellikle yapay zekanın etkisiyle ilgili olan savaş öncesi endişelerin yeniden ön plana çıkabileceği konusunda uyardılar.

Özel kredi şirketleri de genel piyasa endişesi nedeniyle yatırımcıların fonlarını geri çekme riskiyle karşı karşıya kalıyor.

ClearBridge Investments'ın ekonomi ve piyasa stratejisi başkanı Jeff Schulze şunları söyledi: "Piyasalar nadiren tam bilgiyi bekler. Enerji kesintilerine ilişkin devam eden belirsizliğe rağmen, risklerin azaldığını ve en olası trendin yukarı yönlü olduğunu düşünüyorlar."

Ayrıca, mevcut kazanç sezonunun "şimdiye kadar iyi başladığını" da sözlerine ekledi.

Bank of America hisseleri, ilk çeyrek kar artışı açıklamasının ardından yükselirken, Morgan Stanley hisseleri de güçlü sonuçların S&P 500'ün finans sektörünü desteklemesiyle değer kazandı.

Ön verilere göre, S&P 500 endeksi 54,83 puan veya %0,79 artarak 7.022,21 puanda, Nasdaq Bileşik Endeksi ise 375,34 puan veya %1,59 artarak 24.014,43 puanda kapandı. Buna karşılık, Dow Jones Sanayi Endeksi 75,44 puan veya %0,16 düşerek 48.460,55 puanda kapandı.

Volatilite Endeksi (VIX), riskten korunma talebindeki düşüşü yansıtarak 26 Şubat'tan bu yana en düşük seviyesine geriledi.

S&P 500'deki teknoloji sektörü, yazılım hisselerindeki yükselişin de desteğiyle güçlü bir performans sergilerken, sanayi ve temel hammadde sektörleri geride kaldı.